Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти

Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти
Аватар сообщества NVIDIA [NVDA] [анализ]

NVIDIA [NVDA] [анализ]

АНАЛИЗ АКЦИЙ США

Мнение и анализ акции NVIDIA [NVDA]. Прогноз. Прогноз цены.

7
Мнение и анализ акции NVIDIA [NVDA]. Прогноз. Прогноз цены.

Мнение: Zacks. Почему акции Nvidia (NVDA) выросли на 26% с момента последнего отчета о прибылях? Прошло около месяца с момента последнего отчета о прибылях Nvidia (NVDA). За это время акции выросли примерно на 26%, опередив индекс S&P 500. Сохранится ли недавняя положительная тенденция в преддверии следующего отчета о прибылях и убытках, или Nvidia придется отступить? Прежде чем мы углубимся в то, как инвесторы и аналитики отреагировали в последнее время, давайте бегло взглянем на последний отчет о прибылях и убытках, чтобы лучше понять важные катализаторы. Лучшие оценки прибыли NVIDIA за первый квартал, выручка выросла по сравнению с прошлым годом: NVIDIA сообщила о прибыли в первом квартале 2025 финансового года в размере $6,12 на акцию, что превзошло консенсус-прогноз Закса на 11,48% и последовательно увеличилось на 19%. Примечательно, что NVDA сообщила о прибыли в размере $1,09 на акцию за квартал прошлого года. Выручка подскочила на 262% в годовом исчислении до $26,04 млрд и превзошла консенсус-прогноз Закса на 7,02%. В последовательном выражении выручка увеличилась на 18%. NVIDIA опирается на сильное и инновационное портфолио с растущим распространением своих графических процессоров. Он извлекает выгоду из сильной партнерской базы, в которую входят такие компании, как TSMC, Synopsys, AWS, Alphabet, Microsoft, Oracle и Johnson & Johnson MedTech. NVIDIA также объявила о форвардном дроблении своих выпущенных обыкновенных акций в соотношении десять к одному и увеличила квартальные денежные дивиденды на 150%. Детали сегмента: NVIDIA сообщает о доходах в двух сегментах — графика и вычисления и сети. На долю графики пришлось 13% доходов в первом квартале финансового года. Выручка сегмента выросла на 23,3% в годовом исчислении, но последовательно снизилась на 20% до $3,37 млрд. Этот показатель отставал от консенсус-отметки на 32,51%. На долю вычислений и сетей пришлось 87% доходов в первом квартале финансового года. Выручка выросла на 408,4% в годовом исчислении и на 27% последовательно, до $22,68 млрд. Этот показатель превысил консенсус-прогноз Закса на 19,26%. Согласно рыночной платформе, доходы от игр увеличились на 478% в годовом исчислении, но последовательно снизились на 8% до $2,65 млрд, превысив оценку консенсуса Zacks на 0,72%. NVIDIA расширила свое сотрудничество с Alphabet, предложив поддержку Google Gemma для ChatRTX, которая обеспечивает возможности чат-ботов для ПК и рабочих станций с Windows на базе RTX. Доходы от центров обработки данных подскочили на 427% в годовом исчислении и на 23% последовательно, до $22,56 млрд. Этот показатель превысил консенсус-процент на 9,09%. Доходы центров обработки данных от вычислений составили $19,4 млрд, что на 478% больше, чем в прошлом году, и на 29% последовательно. Росту выручки способствовали более высокие поставки вычислительной платформы NVIDIA Hopper GPU, используемой для обучения и вывода с использованием больших языковых моделей, рекомендательных механизмов и генеративных приложений искусственного интеллекта. Доходы от сетевых услуг составили $3,2 млрд, что на 242% больше, чем в прошлом году, благодаря сильному росту продаж комплексных решений InfiniBand. Однако выручка последовательно снизилась на 5% из-за сроков поставок. Сильный последовательный рост центров обработки данных был обусловлен всеми типами клиентов, в первую очередь корпоративными и потребительскими интернет-компаниями. Крупные поставщики облачных услуг продолжали обеспечивать уверенный рост, развертывая и масштабируя инфраструктуру искусственного интеллекта NVIDIA, что составляет около 40% доходов NVIDIA от центров обработки данных. В отчетном квартале NVDA объявила, что TSMC и Synopsys начнут производство с NVIDIA cuLitho для ускорения вычислительной литографии. Компания также расширила сотрудничество с AWS, Google Cloud Alphabet, Microsoft и Oracle для ускорения инноваций в области генеративного искусственного интеллекта. Доходы от профессиональной визуализации увеличились на 45% в годовом исчислении, но последовательно снизились на 8% до $427 млн, отставая от оценки Zacks Consensus на 13,33%. Продажи автомобилей в отчетном квартале составили $329 млн, увеличившись на 11% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и на 17% последовательно. Эта цифра превзошла консенсус-прогноз Закса на 9,78%. В отчетном квартале решение NVIDIA Drive Thor было принято BYD, XPENG, GAC AION Hyper, Nuro и другими. Lucid и IM Motors используют платформу NVIDIA DRIVE Orin для моделей автомобилей, ориентированных на европейский рынок. Доходы OEM и других компаний выросли на 1% в годовом исчислении, но последовательно снизились на 13% до 78 миллионов долларов. Показатель не достиг консенсусной отметки на 15,39%. Расширение перспектив портфеля средств по борьбе со СПИДом: В первом финансовом квартале NVIDIA запустила платформу Blackwell, предназначенную для вычислений на основе искусственного интеллекта в масштабе триллиона параметров, а также DGX SuperPOD на базе Blackwell для суперкомпьютеров с генеративным искусственным интеллектом. Компания анонсировала коммутаторы серий NVIDIA Quantum и NVIDIA Spectrum X800 для InfiniBand и Ethernet соответственно, оптимизированные для вычислений на графических процессорах с триллионом параметров и инфраструктуры искусственного интеллекта. Кроме того, компания запустила NVIDIA AI Enterprise 5.0 с микросервисами вывода NVIDIA NIM для ускорения разработки корпоративных приложений. В игровой сфере NVIDIA представила игровые технологии искусственного интеллекта для NVIDIA ACE и Neural Graphics. Кроме того, компания представила оптимизацию производительности искусственного интеллекта и интеграцию с Windows для обеспечения максимальной производительности на компьютерах и рабочих станциях с искусственным интеллектом NVIDIA GeForce RTX. В области профессиональной визуализации компания выпустила профессиональные графические процессоры поколения Ada для ноутбуков NVIDIA RTX 500 и 1000 для рабочих процессов с улучшенным искусственным интеллектом, графические процессоры NVIDIA RTX A400 и A1000 для настольных рабочих станций и API-интерфейсы NVIDIA Omniverse Cloud. Детали эксплуатации: Валовая прибыль NVIDIA без учета GAAP выросла до 78,9% с 66,8% в квартале прошлого года и 76,7% по сравнению с предыдущим кварталом, в основном благодаря росту продаж центров обработки данных. Операционные расходы без учета GAAP увеличились на 43% в годовом исчислении и на 13,2% последовательно, до $2,50 млрд. Увеличение произошло за счет увеличения компенсаций и связанных с ними льгот. Однако в процентах от общей выручки операционные расходы без учета GAAP снизились до 9,6% с 24,3% в квартале прошлого года и 30,7% в предыдущем квартале. Операционная прибыль без учета GAAP составила $18,06 млрд по сравнению с $3,05 млрд в квартале прошлого года. Впоследствии этот показатель подскочил на 22,4%. Баланс и денежный поток: По состоянию на 28 апреля 2024 года денежные средства, их эквиваленты и рыночные ценные бумаги NVDA составляли 31,44 миллиарда долларов по сравнению с 25,98 миллиарда долларов по состоянию на 28 января 2024 года. По состоянию на 28 апреля 2024 года общий долгосрочный долг составлял $8,46 млрд и последовательно не менялся. Операционный денежный поток NVIDIA составил $15,4 млрд по сравнению с $11,5 млрд в предыдущем квартале. Компания завершила первый финансовый квартал со свободным денежным потоком в размере $14,94 млрд. В первом финансовом квартале компания вернула акционерам $7,8 млрд за счет выплаты дивидендов и обратного выкупа акций. Руководство: NVIDIA ожидает, что во втором квартале 2025 финансового года выручка составит $28 млрд (+/-2%), что выше консенсус-оценки Закса в $26,24 млрд. Валовая прибыль без учета GAAP прогнозируется на уровне 75,5% (+/-50 б.п.). Операционные расходы без учета GAAP оцениваются в 2,8 миллиарда долларов. Как изменились оценки с тех пор? В прошлом месяце инвесторы стали свидетелями роста новых оценок. Из-за этих изменений консенсус-оценка изменилась на 8,42%. Результаты VGM: В настоящее время Nvidia имеет высокий показатель роста A, хотя по показателю Momentum Score она немного отстает от B. Тем не менее, акциям была присвоена оценка F по стоимости, что поместило их в нижние 20%. квинтиль для этой инвестиционной стратегии. В целом акции имеют совокупный показатель VGM C. Если вы не сосредоточены на одной стратегии, вас должен заинтересовать этот показатель. Перспективы: Оценки акций имеют тенденцию к повышению, и масштабы этих пересмотров выглядят многообещающе. Неудивительно, что Nvidia получила рейтинг Zacks #1 (сильная покупка). Мы ожидаем, что в ближайшие несколько месяцев доходность акций будет выше средней. [Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией]

Войти

Войдите, чтобы оставлять комментарии

Другие новости сообщества / АНАЛИЗ АКЦИЙ США

Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?