Какой купон у облигаций «Оил Ресурс» в первые 12 месяцев?

2025-10-30T12:32:24+03:00

3 867

Какой купон у облигаций «Оил Ресурс» в первые 12 месяцев?

Заработаем 29% на нефти: «Оил Ресурс» снова в деле Сегодня мы обсудим новый выпуск пятилетних облигаций от компании «Оил Ресурс», которая входит в группу «Кириллица». Этот эмитент уже знаком нашим читателям, так как мы анализировали его предыдущие бумаги летом. На этот раз доходность выглядит ещё привлекательнее. Давайте разберёмся, что скрывается за этими цифрами. Параметры выпуска 001Р-03 • Срок обращения: 5 лет • Объём: 4,5 млрд ₽ • Купон: фиксированный, выплаты ежемесячно. Купоны с 1 по 12 — 29% годовых, с 13 по 36 — 28%, с 37 по 48 — 20,5%, с 49 по 60 — 17%. Средняя ставка за 5 лет — 24,5%. • Рейтинг: BBB-|ru| • Амортизация и оферта: нет • Номинал: 1 000 ₽ • Доступ: для всех • Сбор заявок: с 29 октября по 12 декабря Что мы знаем об эмитенте? ООО «Оил Ресурс» — нефтяная компания группы «Кириллица». Работает на рынке с 2012 года, занимается оптовой торговлей нефтью и нефтепродуктами. Развивает логистику: владеет двумя нефтеналивными терминалами (в ХМАО и Оренбургской области), собственным автопарком из примерно 50 бензовозов и арендованным железнодорожным составом. Компания сотрудничает с 14 российскими НПЗ и через научно-технологический центр разрабатывает технологию термохимического воздействия для добычи трудноизвлекаемой нефти. Генеральный директор группы Семён Гарагуля сообщил, что средства от нового займа пойдут на M&A-сделки в нефтегазовом секторе и расширение бизнеса. Финансовые показатели Отчёт МСФО за первую половину 2025 года показывает: • Выручка ГК «Кириллица» — 21 млрд ₽, что на 80% больше, чем в прошлом году. • Поставки нефти и зерна выросли на 58%, до 410 тыс. тонн. • Чистая прибыль — 908 млн ₽, что вдвое больше, чем за весь 2024 год. • LTM EBITDA — 2,65 млрд ₽, что в 6 раз больше, чем в прошлом году. • Чистый долг / EBITDA = 1,69x, что говорит о умеренной долговой нагрузке. Рейтинг В июле 2025 года Национальное рейтинговое агентство (НРА) повысило рейтинг компании до BBB-|ru| со стабильным прогнозом. Такой же уровень получил и материнская компания «Кириллица». НРА отмечает: • Рост капитала и рентабельности активов. • Прозрачную структуру собственности. • Зрелую систему управления рисками. • Умеренную зависимость от поставщиков. Сдерживающие факторы: умеренная рентабельность и отрицательный FCF из-за инвестиций в инфраструктуру и роста дебиторской задолженности. Вывод «Оил Ресурс» — быстрорастущая компания с агрессивной стратегией. Она активно расширяет бизнес и логистику, сохраняя приемлемую долговую нагрузку и позитивный рейтинг. Фиксированный купон до 29% годовых может быть интересен долгосрочным инвесторам, которые верят в устойчивость нефтяного рынка и готовы к волатильности. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией Пост взят с соцсети [M O N D I A R A](https://i.mondiara.com/) 👉 вот ссылка на канал: https://i.mondiara.com/i/c/BONDS Скачать в [App Store](https://apps.apple.com/ru/app/m-o-n-d-i-a-r-a/id6475953453) Скачать в [Google Play](https://play.google.com/store/apps/details?id=com.mondiara.app) Валюта расчёта - Ваши добрые мысли! Спасибо, что с нами! Источник: IF Bonds

Войти

Войдите, чтобы оставлять комментарии