MONDIARA COIN
КАНАЛЫ TG RESEARCH
ИДЕИ ДЛЯ СТАРТАПОВ
НДФЛка
Invest Assistance
ФУНДАМЕНТАЛ
Интер РАО и Юнипро. Что купить?
43
Аж руки чешутся купить акции этих двух компаний👏 Недавно мы составляли топ акций, которые выигрывают от высокой ключевой ставки (жесткой денежно-кредитной политики) и эти компании есть в нем😉 🔌 ИНТЕР РАО 📊Результаты за 1п 2024 года: ✅Выручка увеличилась на 10,7% г/г до 728 млрд руб. ❌Опер. прибыль снизилась на 6% до 61,7 млрд руб. из-за более быстрых темпов роста опер. расходов ✅Чистая прибыль выросла на 17,3% до 79,5 млрд руб. 💡Вот прямо наглядно, как высокая ключевая ставка играет на пользу Интер РАО, при снижающейся прибыли от основой деятельности чистая прибыль показывает неплохой рост благодаря росту процентных доходов. 💰40 млрд рублей - процентные доходы (65% операционной прибыли или 50% чистой прибыли). Текущий P/E - 2,7 - это дешево, но при этом пока драйверов роста не прослеживается. Даже при таких сильных результатах fwd див. доходность всего лишь около 10% годовых, так как выплачивают всего 25% от ЧП (чистой прибыли). Вот если бы перешли на 50% от ЧП, то тогда бы акции сразу переоценились. Но при этом лучше находится сейчас в позиции (Интер РАО), чем в каком-то Мечеле, Сегеже, Газпроме и т.д. 🔌 ЮНИПРО 📊Результаты за 1п 2024 года: ✅Выручка увеличилась всего лишь на 9,2% г/г до 63 млрд руб. ✅Опер. прибыль увеличилась на 18,6% до 22 млрд руб. за счет контроля за расходами. ✅Чистая прибыль выросла аж на 39,8% до 21,7 млрд руб. 💡Юнипро более эффективный игрок (опер. рентабельность 35%), чем Интер РАО (опер. рентабельность 8,5%) и при этом также хорошо видно, как высокая ключевая ставка положительно влияет на результаты компании. Компания торгуется сейчас за 0,7 капитала или за 1 EBITDA. ЭТО ОЧЕНЬ ДЕШЕВО. Но проблема всему мажоритарный акционер (немецкая компания Uniper), из-за которого не выплачиваются дивиденды. Компания эффективная? ДА! Дешевая? ДА! Выигрывает от жесткой ДКП? ДА! Когда решится вопрос с мажоритарным акционером? К сожалению, никто этого не знает! Компании дешевые, аж руки чешутся купить, но рост возможен из-за факторов, которые нельзя спрогнозировать. Поэтому пока что я прохожу мимо. ---- Если хотите грамотно инвестировать и бесплатно обучаться - подписывайтесь на тг канал, там я освещаю во что инвестирую сам и во что инвестировать не стоит: 👉🏻https://t.me/+hoKIyL4xioszY2Ey ---- Что думаете по компаниям❓Может какую-то из них держите❓👇
Пост взят с международного финтех-медиа ресурса
СДЕЛАНО ЛЮДЬМИ.ДЛЯ ЛЮДЕЙ
