Как с вами связаться

Введите сообщение

Как с вами связаться

Введите сообщение

Аватар сообщества NIKE: АНАЛИЗ [NKE]

NIKE: АНАЛИЗ [NKE]

АНАЛИЗ АКЦИЙ США - прогнозы цен и мнения - MONDIARA

NIKE [NKE]

8
NIKE [NKE]

Мнение: Zacks. Прибыль NIKE (NKE) в третьем квартале превысила прогнозы, выручка выросла по сравнению с прошлым годом. NKE отчиталась о результатах за третий квартал 2024 финансового года, в которых верхний и нижний показатели превысили консенсус-прогноз Закса. Более того, продажи росли год от года. Результаты особенно достигнуты благодаря активным розничным продажам через Nike Direct. NKE также продолжала извлекать выгоду из своей бизнес-стратегии, стимулируя инновации в продуктах и ​​лидерство в области цифровых технологий. В третьем квартале 2024 финансового года прибыль компании на акцию (EPS) составила 98 центов, что на 3% меньше, чем в квартале прошлого года. Однако эта цифра превзошла консенсус-прогноз Закса о прибыли в 69 центов на акцию. Выручка владельца бренда Swoosh выросла на 1% в годовом исчислении до $12,429 млн и превзошла консенсус-оценку Zacks в $12,272 млн. На нейтральной валютной основе доходы немного выросли по сравнению с прошлым годом. Продажи NIKE Direct немного улучшились как по отчетным данным, так и по валютно-нейтральной основе, до $5,4 млрд, благодаря увеличению трафика в магазинах и в Интернете. Увеличение включало падение NIKE Digital на 3% по отчетным данным и снижение на 4% на нейтральной основе по отношению к валюте. Кроме того, оптовая выручка выросла на 3% до $6,6 млрд. В целом акции компании Zacks Rank #3 (Держать) за последние шесть месяцев выросли на 12,1% по сравнению с ростом отрасли на 9%. Операционные сегменты Доходы бренда NIKE составили $11,9 млрд, что на 2% больше, чем в прошлом году, согласно отчетным данным и на нейтральной валютной основе. Результаты были обусловлены нейтральным к валютным курсам ростом в Северной Америке, Большом Китае и APLA, частично сведенным на нет снижением в регионе EMEA. По нашим оценкам, общая выручка бренда NIKE снизится на 0,2% в годовом исчислении до $11,7 млрд в третьем квартале финансового года, что будет вызвано сокращением прямых продаж потребителю на 1,3% и ростом оптового бизнеса на 0,8%. Доходы бренда NIKE в Северной Америке выросли на 3% в годовом исчислении и составили 5,6 миллиарда долларов. Продажи подразделения NIKE Direct в регионе выросли на 2%, в том числе на 1% в Nike Digital и на 3% в магазинах Nike. Оптовые продажи выросли на 5%. В регионе EMEA выручка компании упала на 4% до $3,6 млрд. За этот квартал оптовый бизнес сократился на 8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Выручка NIKE Direct в этом сегменте упала на 4%, при этом рост продаж в магазинах Nike составил 6%, а в Nike Digital снижение составило 10%. В Большом Китае доходы выросли на 6% в годовом исчислении в третьем квартале финансового года и составили $1,9 млрд. Акции NIKE Direct упали на 1%, выручка NIKE Digital снизилась на 13% в годовом исчислении, а магазины Nike выросли на 6%. Более того, доходы от оптовых продаж выросли на 12% благодаря еще одному кварталу высоких продаж. Розничные продажи у партнеров компании выросли по сравнению с прошлым годом на двузначные цифры. В APLA выручка NIKE выросла на 4% в годовом исчислении и составила 1,8 миллиарда долларов. Акции NIKE Direct выросли на 4% на нейтральной валютной основе благодаря росту продаж магазинов NIKE на 18% и падению продаж Nike Digital на 6%. Выручка бренда Converse упала на 19% в отчетном периоде и на 20% в нейтральном по отношению к валюте исчислении, до $495 млн. Снижение было вызвано смягчением ситуации в Северной Америке и Европе. Затраты и прибыль: Валовая прибыль выросла на 4% в годовом исчислении до $5,6 млрд, а валовая прибыль увеличилась на 150 базисных пунктов (б.п.) до 44,8%. Мы ожидали, что валовая прибыль вырастет на 160 б.п. до 44,9%. Увеличение валовой прибыли можно объяснить эффективными ценовыми действиями компании, а также снижением затрат на морские перевозки и логистику, что частично сводится на нет повышенными затратами на сырье и ограничительными сборами. Коммерческие и административные расходы увеличились на 7% до $4,2 млрд, что означает увеличение по сравнению с нашей оценкой увеличения на 3,9% до $4,1 млрд. Расходы на создание спроса увеличились на 10% в годовом исчислении до $1 млрд из-за возросших маркетинговых расходов. Операционные накладные расходы выросли на 6% в годовом исчислении до $3,2 млрд за счет расходов на реструктуризацию, что в некоторой степени компенсировалось расходами, связанными с заработной платой. Наша модель прогнозировала расходы на создание спроса в размере 1 миллиарда долларов США, что указывает на годовой рост на 9,6%. Ожидается, что операционные накладные расходы увеличатся на 2,1% в годовом исчислении до $3,1 млрд. Балансовый отчет и меры, благоприятные для акционеров: Компания завершила квартал с денежными средствами и их эквивалентами в размере $9 млрд, что почти на 29% больше, чем в прошлом году. Краткосрочные инвестиции составили $1,6 млрд, что на 58% меньше, чем в прошлом году. По состоянию на 29 февраля 2024 года долгосрочный долг (без учета текущих сроков погашения) составлял 8,9 миллиарда долларов, а акционерный капитал составлял 14,2 миллиарда долларов. По состоянию на 29 февраля 2024 года запасы на сумму 7,7 миллиарда долларов снизились на 13% по сравнению с уровнем предыдущего года. В третьем квартале 2024 финансового года компания вернула акционерам 1,4 миллиарда долларов, включая 866 ​​миллионов долларов в виде выкупа акций и 562 миллиона долларов в виде дивидендов. В результате обратного выкупа акций в третьем квартале финансового года компания NIKE выкупила 7,9 миллиона акций в рамках программы обратного выкупа акций на сумму 18 миллиардов долларов, утвержденной компанией в июне 2022 года. По состоянию на 29 февраля 2024 года NIKE выкупила 73,8 миллиона акций в рамках программы за 8 долларов. миллиард. Перспективы: Руководство ожидает, что выручка в четвертом квартале немного вырастет, что отражает незначительные преимущества по срокам поставок в отчетном квартале и замедление цифрового роста из-за управления жизненным циклом франшизы. В четвертом квартале, вероятно, будет наблюдаться один момент негативного воздействия на отчетные доходы из-за более сильного доллара США. Прогноз включает расходы на реструктуризацию в размере около $450 млн во втором полугодии, из которых $403 млн будут понесены в третьем квартале. Это повлияет на коммерческие и административные расходы почти на 15 б.п. на валовую прибыль за весь год. Ожидается, что валовая прибыль в четвертом квартале увеличится примерно на 150-180 б.п. Это отражает выгоды от стратегического повышения цен, снижения ставок морских фрахтовых перевозок, снижения себестоимости продукции и эффективности цепочки поставок, что частично компенсируется повышенными скидками, меньшими выгодами от сочетания каналов из-за управления жизненным циклом франшизы и ухудшением колебаний валютных курсов. В 2024 финансовом году доходы и прибыль, вероятно, будут расти из года в год, при этом операционная рентабельность будет выше, без учета расходов на реструктуризацию. Тем не менее, компания прогнозирует, что в первом полугодии доходы снизятся на однозначные цифры. В 2024 финансовом году валовая прибыль увеличится примерно на 120 б.п., в том числе на 50 б.п. из-за валютных колебаний. Коммерческие и административные расходы вырастут на однозначные цифры, включая расходы на реструктуризацию. Если исключить эти расходы, общие и административные расходы, вероятно, будут примерно неизменными. [Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией]

Пост взят с международного финтех-медиа ресурса

Другие новости сообщества / АНАЛИЗ АКЦИЙ США - прогнозы цен и мнения - MONDIARA

EXPRESS NEWS

  • Эбола не может вызвать глобальную пандемию, поскольку она не передается воздушно-капельным путем, рассказал академик РАН Геннадий Онищенко

  • Иран проинформировал США, что не взимает плату за проход судов через Ормузский пролив, заявил Трамп

  • США хотят выкупить европейскую часть «Северных потоков», чтобы перепродавать российский газ в Европу, заявил Лавров
    США хотят выкупить европейскую часть «Северных потоков», чтобы перепродавать российский газ в Европу, заявил Лавров

  • Трамп недоволен тем, что цены на бензин не снижаются: «Крупные нефтяные компании не снижают цены на заправках соразмерно резкому падению цен на нефть, которую они закупают. Я поручил министерству юстиции немедленно начать расследование»

  • Хегсет заявил об успешном проведении испытания разрабатываемой Вашингтоном системы ПРО «Золотой купол». Он сообщил, что в процессе была задействована динамическая система автономного поражения, использующая «направленную энергию» для устранения целей

  • Состояние Илона Маска опустилось ниже $1 трлн, до $957 млрд. Это следует из опубликованного Bloomberg «Индекса миллиардеров»

  • Генсек НАТО Марк Рютте заявил о необходимости нарастить объемы производства ВПК и пополнить арсеналы боеприпасов по обе стороны Атлантики

  • США уже 28 раз возместили финансовые расходы на военную операцию в Венесуэле за счет доступа к ее нефти, заявил Трамп
    США уже 28 раз возместили финансовые расходы на военную операцию в Венесуэле за счет доступа к ее нефти, заявил Трамп
  • Спешки с направлением ядерных инспекторов в Иран нет, но в надлежащее время они там появятся, заявил Трамп
    Спешки с направлением ядерных инспекторов в Иран нет, но в надлежащее время они там появятся, заявил Трамп
  • США сняли морскую блокаду Ирана, но могут восстановить ее при необходимости, хотя сейчас это крайне маловероятно, заявил Трамп
    США сняли морскую блокаду Ирана, но могут восстановить ее при необходимости, хотя сейчас это крайне маловероятно, заявил Трамп

  • Иран и США создали линию связи по Ормузскому проливу, заявил спикер иранского парламента Мохаммад Багер Галибаф. По его словам, такой механизм позволит избегать «конфликтных ситуаций и инцидентов»

  • Рютте выбрали генсеком НАТО из-за умения успокаивать Трампа, пишет газета The New York Times. Это качество Рютте проверялось уже в январе, когда Трамп говорил о намерении получить контроль над Гренландией и не исключал применения силы против Дании

  • Экс-замглавы Минобороны Британии Ал Карнс не исключил участия в борьбе за кресло премьера. При этом Карнс подчеркнул, что в данный момент он прежде всего заинтересован в выработке обновленной политической программы лейбористов, чтобы «партия была максимально смелой и решительной»

  • Премьер Грузии назвал кармой отставку Стармера, вводившего санкции против грузинского ТВ: «Против самых рейтинговых компаний в Грузии ввел санкции самый безрейтинговый премьер-министр в мире, который вчера, плача, ушел с поста. Это карма, которая вернулась к господину Стармеру»

  • «Мы должны производить собственное оружие». Израилю необходимо освободиться от зависимости от США в области вооружений, заявил Нетаньяху

  • Относительно визита Пашиняна в Москву пока никакой конкретики нет, сообщил Ушаков

  • Трамп заявил, что недопущение разработки Ираном ядерного оружия для него важнее, чем возможный мировой экономический кризис, вызванный войной

  • Трамп созывает в среду руководство Пентагона и крупнейших американских оборонных компаний для обсуждения увеличения выпуска ракет и других боеприпасов. Об этом пишет WSJ со ссылкой на источники

  • Стабильность экономики России обеспечена, несмотря на падение мировых цен на нефть, заявил Песков

  • Лукашенко сообщил о готовящейся встрече с Путиным, сообщает БелТА
    Лукашенко сообщил о готовящейся встрече с Путиным, сообщает БелТА
  • Россия в 2027 году планирует провести второй международный форум по безопасности, заявил Шойгу
    Россия в 2027 году планирует провести второй международный форум по безопасности, заявил Шойгу
  • Лионель Месси стал лучшим бомбардиром в истории чемпионатов мира по футболу. В матче против сборной Австрии он забил свой 17-й гол на мировых первенствах и побил рекорд немца Мирослава Клозе, который держался с 2014 года
    Лионель Месси стал лучшим бомбардиром в истории чемпионатов мира по футболу. В матче против сборной Австрии он забил свой 17-й гол на мировых первенствах и побил рекорд немца Мирослава Клозе, который держался с 2014 года

  • Рубио посетит на этой неделе Бахрейн, Кувейт и ОАЭ, чтобы обсудить в первую очередь ход реализации договоренностей Вашингтона и Тегерана. Об этом сообщил руководитель пресс-службы Госдепартамента Томми Пиготт

  • Нетаньяху вновь провоцирует эскалацию на Ближнем Востоке. Об этом заявил премьер Катара Мухаммед бен Абдель Рахман Аль Тани, осудив действия израильских военных в Ливане

  • «Может возникнуть большая нестабильность». Италия опасается экономических последствий после ссоры Трампа с Мелони, пишет газета Stampa. Штаты — крупнейший поставщик СПГ на итальянский рынок, а также главный импортер местного вина, поэтому Рим особенно уязвим к торговым ограничениям

  • «Это наша цель». Бразилия хотела бы использовать нацвалюты в платежах с Россией, заявил РИА Новости посол страны Сержио Родригес дос Сантос. По его словам, чтобы это сделать, нужно выровнять дисбаланс в торговле

  • Энди Бернэм заявил о намерении бороться за пост лидера правящей в Британии Лейбористской партии
    Энди Бернэм заявил о намерении бороться за пост лидера правящей в Британии Лейбористской партии
  • Стармер заявил, что принял решение покинуть свой пост. Стармер уточнил, что продолжит занимать пост премьера Британии до избрания своего преемника
    Стармер заявил, что принял решение покинуть свой пост. Стармер уточнил, что продолжит занимать пост премьера Британии до избрания своего преемника
  • Благодаря посредникам были отменены пошлины на экспорт иранской нефти, снята блокада, разморожены активы и запущен план восстановления Ирана, сообщил Арагчи
    Благодаря посредникам были отменены пошлины на экспорт иранской нефти, снята блокада, разморожены активы и запущен план восстановления Ирана, сообщил Арагчи

  • Трамп раскритиковал Мелони за то, что Италия не оказала США поддержку в конфликте с Ираном: «После того как на НАТО были потрачены триллионы долларов, Италия и ее премьер-министр даже не думают о противодействии Исламской Республике Иран и очень серьезной угрозе с ее стороны в ядерной сфере»

  • «Более года призывал его к этому шагу». Отставка Стармера — важный сигнал для других разжигателей конфликтов в Европе, заявил Дмитриев. Он отметил провокационный курс Стармера на разжигание войны, провалы в миграционной политике и рост преступности, ошибки в энергетике и экономике

  • Фицо поддержал Антониу Кошту в его стремлении установить контакты с Россией, отметив, что он является «одним из самых активных сторонников» этого подхода
    Фицо поддержал Антониу Кошту в его стремлении установить контакты с Россией, отметив, что он является «одним из самых активных сторонников» этого подхода

  • Трамп пригрозил Ирану новыми ударами из-за ситуации в Ливане: «Иран должен незамедлительно сделать так, чтобы подконтрольные ему высокооплачиваемые силы в Ливане прекратили создавать проблемы»

  • Вэнс заявил, что на переговорах в Швейцарии между США и Ираном достигнут большой прогресс
    Вэнс заявил, что на переговорах в Швейцарии между США и Ираном достигнут большой прогресс

  • Трамп заявил, что Стармер уйдет в отставку. «Он потерпел крах по двум направлениям — иммиграция и энергетика (откройте Северное море для добычи нефти)», — написал американский лидер в Truth Social

  • «У вас не останется страны». Трамп в ходе телефонного разговора с иранскими чиновниками пригрозил уничтожить Иран, если Ормуз останется закрытым. Об этом сообщил журналист Fox News Трей Ингст на основании своей беседы с президентом США

  • Гросси не принимает участие в переговорах между Ираном и США в Швейцарии, сообщает Fars со ссылкой на источник
    Гросси не принимает участие в переговорах между Ираном и США в Швейцарии, сообщает Fars со ссылкой на источник

  • Глава МИД Великобритании попросила Стармера подать в отставку, сообщает Sky News со ссылкой на источники. По данным телеканала, это уже второй раз, когда глава британского МИД рекомендовала премьеру уйти в отставку

  • Фицо заявил, что не упустит возможности вести диалог с Путиным. Премьер Словакии подчеркнул, что является сторонником диалога с РФ, а также ведет его с Зеленским, несмотря на то, что «по многим темам имеет диаметрально противоположный взгляд»

  • Трамп стремился как можно быстрее завершить конфликт с Ираном из-за его негативного влияния на мировую экономику, его популярность и позиции республиканцев перед промежуточными выборами. Об этом сообщает телеканал CNN со ссылкой на источники в администрации

Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?