Как с вами связаться

Введите сообщение

Как с вами связаться

Введите сообщение

Аватар сообщества ХЭДХАНТЕР: АНАЛИЗ [HEAD]

ХЭДХАНТЕР: АНАЛИЗ [HEAD]

ХЭДХАНТЕР - прогноз цены акций, аналитика и мнения - MONDIARA

Акции Хэдхантер в 2025 году: финансовые показатели, дивиденды и технический анализ — что ждать инвесторам

4 197

    Обзор компании HeadHunter Сектор: интернет-контент, услуги для бизнеса и работа. В прошлом обзоре я отмечал, что компания движется по нисходящему каналу, и существовала возможность выйти из него вверх при позитивном развитии переговоров о СВО. Однако переговоры завершились не так успешно, и акции HeadHunter достигли верхней границы канала, после чего начали падать. Сейчас цена чуть ниже, чем в прошлом обзоре, — 3070 рублей против 3288. Давайте рассмотрим, что нового произошло. Основные метрики - Капитализация: 1,85 миллиарда долларов. - P/E — 8,17. - P/S — 3,57. - P/B — 104,96. - EPS — 376,68 рублей. - EBITDA — 23,13 миллиарда рублей. - EV/EBITDA — 5,97. По сравнению с прошлым обзором акции стали дешевле на 10–15%. Недавно был опубликован отчёт за первый квартал 2025 года. Финансовое здоровье - Собственный капитал за первый квартал 2025 года вырос на 87%. - Чистый долг стал отрицательным, увеличившись на 404%, до минус 7,23 миллиарда рублей. - Net Debt / EBITDA имеет отрицательное значение, что свидетельствует о том, что у компании больше кэша, чем долгов. После выплаты дивидендов в 2024 году и снижения собственного капитала и кэша, такие значительные улучшения ключевых показателей говорят о хорошем финансовом состоянии компании. Выручка и прибыль - Выручка за первый квартал 2025 года выросла на 3%. - Прибыль упала на 6%. - Свободный денежный поток вырос на 5%. Будущее и оценки - Цифра брокер от 16 мая прогнозирует таргет 4200 рублей. - Альфа-Инвестиции от 6 июня дают таргет 3550 рублей. - Ещё девять оценок от 10 июля 2024 по 5 марта 2025 показывают диапазон от 4700 до 6100 рублей. Основные акционеры - Elbrus Capital — 31,9%. - Goldman Sachs — 8,7%. Сравнение с конкурентами В своём секторе HeadHunter — единственная компания, представленная на бирже, поэтому сравнивать её не с кем. Однако если добавить Яндекс и ВК, то HeadHunter остаётся прибыльной и имеет самые высокие показатели по рентабельности. По капитализации он занимает второе место после Яндекса. За последние пять лет рост выручки превосходит средний показатель по сектору. Дивиденды Как я уже писал в предыдущих обзорах (https://t.me/ShumilovPavel/6597, https://t.me/ShumilovPavel/7197, https://t.me/ShumilovPavel/8024, https://t.me/ShumilovPavel/8720?single), я не ожидал, что после выплаты дивидендов в размере 22,78% компания предложит такие же высокие дивиденды. Так и получилось: за 2024 год дивиденды не выплачены. Я бы не удивился, если бы компания временно приостановила выплаты, так как это решение было не самым удачным. Теперь у инвесторов завышенные ожидания по этому вопросу. Технический анализ На дневном таймфрейме индикаторы указывают на рост. Помимо нисходящего канала, с середины марта наблюдается боковик. В текущих условиях, при негативном новостном фоне, лучшее, на что можно рассчитывать, — это выход из нисходящего канала через боковик. Продолжение торговли в боковике возможно, но рост начнётся только после появления позитивных новостей на рынке. Я предполагаю, что цена не упадёт значительно ниже текущего уровня (у компании всё хорошо), а для роста необходим позитивный рыночный тренд. Выводы Несмотря на небольшое снижение прибыли, выручка продолжает расти, и ожидания по выручке на год остаются высокими. После болезненных выплат дивидендов в 2024 году компания значительно нарастила собственный капитал и кэш на балансе, что привело к увеличению отрицательного долга на 404%. Новости от ФАС вызывают беспокойство, но пока неясно, чем всё закончится. Мне компания явно нравится, несмотря на ошибки, такие как решение не выплачивать дивиденды в 2024 году. Ждём роста всего рынка, и тогда HeadHunter тоже начнёт расти. Примечание: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Источник: Павел Шумилов

    Пост взят с международного финтех-медиа ресурса

    Другие новости сообщества / ХЭДХАНТЕР - прогноз цены акций, аналитика и мнения - MONDIARA

    EXPRESS NEWS

    • Генинспектор Бундесвера Карстен Бройер избран новым главой Военного комитета НАТО. Об этом сообщил адмирал Каво Драгоне
      Генинспектор Бундесвера Карстен Бройер избран новым главой Военного комитета НАТО. Об этом сообщил адмирал Каво Драгоне
    • Камболов побеждает на выборах президента Южной Осетии с 85,12% голосов, сообщает ЦИК
      Камболов побеждает на выборах президента Южной Осетии с 85,12% голосов, сообщает ЦИК
    • В России сеть 6G могут запустить не ранее 2030 года, рассказали РИА Новости эксперты
      В России сеть 6G могут запустить не ранее 2030 года, рассказали РИА Новости эксперты

    • Массовое производство российских электромобилей «Атом» запущено на заводе «Москвич», сообщает пресс-служба бренда

    • Трамп подписал законопроект об ужесточении санкций против России, сообщили в Белом доме
      Трамп подписал законопроект об ужесточении санкций против России, сообщили в Белом доме

    • Встреча Сергея Лаврова с Марко Рубио на Генассамблее ООН в Нью-Йорке прорабатывается, заявила в интервью ТАСС Мария Захарова

    • Генеральный секретарь ЮНКТАД Ребека Гринспан вышла в лидеры нового голосования по кандидатам на пост генсека ООН. Об этом сообщил ТАСС источник в организации

    • Додик сообщил, что надеется встретиться с Путиным в ходе визита в Москву 29 сентября
      Додик сообщил, что надеется встретиться с Путиным в ходе визита в Москву 29 сентября

    • Роберт Фицо из-за болезни отменил запланированный визит на Украину. Об этом со ссылкой на украинские источники сообщает TASR

    • Никакого материального эффекта в отношениях России и США пока нет и не предвидится, отметил Лавров
      Никакого материального эффекта в отношениях России и США пока нет и не предвидится, отметил Лавров

    • Владимир Путин поздравил Моди с днем рождения, сообщили в Кремле. Президент РФ поблагодарил премьера Индии за теплый прием в Нью-Дели, назвав переговоры содержательными и продуктивными

    • Трамп выразил надежду, что rконфликт с Ираном близится к завершению. Тегеран, по его мнению, стремится к заключению соглашения о мире
      Трамп выразил надежду, что rконфликт с Ираном близится к завершению. Тегеран, по его мнению, стремится к заключению соглашения о мире

    • Трамп требует от ФРС снизить процентную ставку до 1%, потому что США — «лучший кредитор в мире» с большим отрывом от остальных

    • Каллас оценила общий объем европейской помощи Украине в €220 млрд
      Каллас оценила общий объем европейской помощи Украине в €220 млрд

    • Гутерриш назвал деэскалацию главным приоритетом на Ближнем Востоке. Он также призвал полностью восстановить и уважать права и свободы судоходства в Ормузском и Баб-эль-Мандебском проливах в соответствии с международным правом

    • РФ готова и к двусторонним, и к трехсторонним переговорам по Украине, никогда от них не отказывалась. Больших иллюзий насчет предложений переговоров по Украине Россия не питает, подчеркнул Лавров

    • Контакты с американцами продолжаются и будут продолжены, заявил Рябков, комментируя инициативу по энергетическому перемирию
      Контакты с американцами продолжаются и будут продолжены, заявил Рябков, комментируя инициативу по энергетическому перемирию

    • ШОС выступает за разработку международного документа по предотвращению гонки вооружений в космосе, заявил генеральный секретарь организации Нурлан Ермекбаев

    • Кремль считает хорошей инициативой идею Трампа об энергетическом перемирии, заявил Песков
      Кремль считает хорошей инициативой идею Трампа об энергетическом перемирии, заявил Песков

    • Россия готова как к двусторонним, так и к трехсторонним переговорам по Украине, заявил Лавров

    • РФ приветствует заинтересованность США содействовать урегулированию на Украине, главное, что они понимают первопричины конфликта, заявил Лавров
      РФ приветствует заинтересованность США содействовать урегулированию на Украине, главное, что они понимают первопричины конфликта, заявил Лавров

    • Около 200 нелегалов каждый день добровольно возвращаются из Сеуты в Марокко, сообщил премьер Испании Педро Санчес

    • Эмиссар Трампа Джон Коул прибыл в Минск на переговоры с Лукашенко, сообщает «Пул первого»
      Эмиссар Трампа Джон Коул прибыл в Минск на переговоры с Лукашенко, сообщает «Пул первого»
    • Вучич сообщил, что подаст в отставку 27 сентября. Об этом президент Сербии заявил в эфире телеканала Pink
      Вучич сообщил, что подаст в отставку 27 сентября. Об этом президент Сербии заявил в эфире телеканала Pink

    • Рост цен на газ в Европе — это закономерный результат провальной энергетической политики евробюрократов, считает Кирилл Дмитриев

    • США могут претендовать на контроль над иранской нефтью, заявил Трамп. «В конечном счете мы уйдем, если только мы не решим задержаться и оставить себе нефть, как в Венесуэле», — заявил американский лидер

    • США будут одними из первых западных стран, кто восстановит экономические связи с РФ. Такое мнение выразил Кирилл Дмитриев в комментарии «Вестям»

    • РФ не исключает, что в октябре будут трехсторонние переговоры по Украине, сообщил Песков
      РФ не исключает, что в октябре будут трехсторонние переговоры по Украине, сообщил Песков

    • Китай создаст для стран БРИКС площадку доступа к технологиям ИИ с открытым кодом и доступом, заявил Си Цзиньпин

    • Украина была одной из главных тем во время двусторонних встреч Путина на полях БРИКС, сообщил Ушаков «Известиям»
      Украина была одной из главных тем во время двусторонних встреч Путина на полях БРИКС, сообщил Ушаков «Известиям»

    • Встреча Путина с Зеленским на саммите G20 в Майами (США) в декабре невозможна, заявил Песков агентству AFP. Он также повторил, что встреча может состояться только в Москве

    • Итоговая декларация 18-го саммита БРИКС единогласно принята в Нью-Дели, сообщил Моди
      Итоговая декларация 18-го саммита БРИКС единогласно принята в Нью-Дели, сообщил Моди

    • Си Цзиньпин заявил, что КНР в 2027 году примет председательство в БРИКС и проведет его 19-й саммит, сообщает Центральное телевидение Китая

    • Возможность поездки Путина на саммит G20 пока даже не обсуждалась, рассказал Ушаков «Известиям»
      Возможность поездки Путина на саммит G20 пока даже не обсуждалась, рассказал Ушаков «Известиям»

    • Партия «Альтернатива для Германии» выразила готовность участвовать в бизнес-форуме между Россией, США и Германией, сообщил Дмитриев. Он подчеркнул, что диалог с бизнесом западных стран важен для России

    • Лукашенко заявил, что его сын Николай служит в армии «в самом сложном подразделении»
      Лукашенко заявил, что его сын Николай служит в армии «в самом сложном подразделении»

    • Добыча нефти в Венесуэле удвоится к концу 2027 года, заявил Крис Райт. По его словам, военные действия в Венесуэле открыли дверь для значительного увеличения нефтедобычи

    • Кая Каллас признала, что отношения ЕС и США при нынешней администрации во главе с Трампом «подвергаются серьезному испытанию»

    • Делегаты съезда республиканцев приветствовали Вэнса как следующего президента США. Во время выступления Вэнса присутствовавшие начали скандировать слова «сорок восьмой»
      Делегаты съезда республиканцев приветствовали Вэнса как следующего президента США. Во время выступления Вэнса присутствовавшие начали скандировать слова «сорок восьмой»

    • Трамп утверждает, что США не ведут конфликт с Ираном в полную силу из-за выборов: «Ну, возможно, я не делаю этого из-за выборов. Понимаете? Хочу, чтобы все оставалось»

    Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?