Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти

Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти
Аватар сообщества МТС [анализ] [MTSS]

МТС [анализ] [MTSS]

АНАЛИЗ АКЦИЙ РФ

Почему сейчас удачное время для покупки акций МТС?

3 945
Почему сейчас удачное время для покупки акций МТС?

МТС: потенциал для роста Телеком-гигант представил результаты за третий квартал 2025 года: - Выручка: 214 млрд рублей (+19% год к году) - OIBDA: 72 млрд рублей (+17% год к году) - Чистая прибыль: 6 млрд рублей (в шесть раз больше, чем годом ранее) - Net Debt/OIBDA: 1,6 (снижение на 0,3 пункта год к году) Отчет выглядит оптимистично: финансовые показатели растут быстрее, чем во втором квартале. Экосистема и финтех: новые драйверы роста Ключевую роль играют новые направления: - Fintech (МТС Банк): выручка выросла на 40% - Adtech: выручка увеличилась на 17% - Экосистема сервисов (Erion): рост на 23%, 40% доходов группы Даже основное направление – телеком-ядро – демонстрирует двузначный рост, главным образом благодаря B2B и B2G-услугам. В сегменте физических лиц рост более умеренный – около 9%. Компания активно оптимизирует коммерческие и административные расходы, что способствует увеличению OIBDA. Структура прибыли и факторы роста Кратный рост чистой прибыли обусловлен низкой базой. Кроме того, на результаты повлияли: - 4 млрд рублей от доли в МТС Банке - Занижение прибыли во втором квартале 2024 года из-за 9,1 млрд рублей прочих расходов Без учета этих факторов чистая прибыль снизилась бы примерно на 20%. Финансовое положение Показатель Net Debt/OIBDA снизился до 1,6 и продолжает уменьшаться третий квартал подряд. Расходы по долгу сокращаются, так как кредиты были взяты под плавающую ставку. Эта тенденция сохранится и в четвертом квартале. Планы по IPO дочерних компаний IPO дочерних структур остается в планах. Наиболее готовы МТС Adtech и Юрент. МТС Web Services – запасной вариант, детали пока не уточнены. Ожидается, что IPO пройдет после стабилизации денежно-кредитной политики, не раньше первого квартала 2026 года. Дивиденды и политика выплат В 2026 году планируют выплатить 35 рублей на акцию, согласно текущей политике. В следующем году политику пересмотрят. Учитывая долговой кризис АФК «Система», выплаты, вероятно, останутся на сопоставимом уровне, возможно, немного ниже текущих. По мере снижения ключевой ставки выплаты дивидендов станут легче. Техническая картина и вывод Котировки находятся вблизи нижней границы многолетнего боковика. Дивидендная доходность в 17% выше депозитов, уступая лишь ВТБ. Сейчас можно рассмотреть покупку акций MTSS, учитывая возможное снижение ставки, скорые IPO дочерних компаний и высокие дивиденды. В среднесрочной перспективе это интересная история, хотя долгосрочный потенциал ограничен из-за высокого долга. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией Пост взят с соцсети [M O N D I A R A](https://i.mondiara.com/) 👉 вот ссылка на канал: https://i.mondiara.com/i/c/mts_analytics Скачать в [App Store](https://apps.apple.com/ru/app/m-o-n-d-i-a-r-a/id6475953453) Скачать в [Google Play](https://play.google.com/store/apps/details?id=com.mondiara.app) Валюта расчёта - Ваши добрые мысли! Спасибо, что с нами! Источник: Invest Era

Войти

Войдите, чтобы оставлять комментарии

Аватар пользователя 'АДМИНИСТРАТОР'

АДМИНИСТРАТОР

1.jpg
Аватар пользователя 'АДМИНИСТРАТОР'

АДМИНИСТРАТОР

2.jpg

Другие новости сообщества / АНАЛИЗ АКЦИЙ РФ

Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?