Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти

Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти
Аватар сообщества Invest Assistance

Invest Assistance

ФУНДАМЕНТАЛ

Евротранс: почему акции выросли, но инвестировать рискованно?

800
Евротранс: почему акции выросли, но инвестировать рискованно?

❗️❗️Евротранс – что происходит? Вчера акции Евротранса выросли более чем на 6% и практически полностью закрыли дивидендный гэп за один торговый день. ☝️Причина роста: публикация предварительных финансовых результатов компании за 2025 год. 📊Ключевые показатели: ✅Выручка выросла на 34%, превысив 250 млрд руб. ✅EBITDA увеличилась на 43%, превысив 24 млрд руб. ❗️Общий долг/EBITDA снизился и теперь составляет менее 2,4. Самый важный вопрос: «Стоит ли инвестировать в акции Евротранса?» Год назад акции достигали отметки в 485 рублей, после чего последовало жёсткое падение – более чем в 3 раза. Сейчас котировки находятся вблизи 143 руб. 💡Возникает логичный вопрос: «Не стали ли акции “дешёвыми”?» ▪️ EV/EBITDA ≈ 3,3 ▪️ P/E ≈ 3,4 Формально оценка выглядит недорогой и предполагает потенциал роста более 30% к справедливой стоимости. Но есть важный нюанс. Сегодня практически весь рынок выглядит недооценённым, и во многих акциях можно найти сопоставимый потенциал – без тех рисков, которые есть у Евротранса👇 – Долговая нагрузка превышает 57 млрд рублей. – Более 50% операционной прибыли уходит на обслуживание долга. – Свободный денежный поток остаётся отрицательным. – Банки либо не готовы кредитовать компанию, либо предлагают ставки, которые бизнес не тянет (банковские кредиты занимают лишь 14% в структуре долга, остальное – облигации и ЦФА). ‼️По сути, Евротранс реализует инвестиционную программу и выплачивает дивиденды за счёт новых заимствований. По данным «Интерфакса», 19 января компания планирует сбор заявок на пятилетние облигации серии БО-001Р-09 объёмом 2,5 млрд руб. 👆Без постоянного привлечения заёмных средств бизнес неустойчив. Риски инвестирования в акции компании крайне высокие. Мы акции не держим. ---- Если хотите грамотно инвестировать и бесплатно обучаться — подписывайтесь на тг канал, там мы освещаем во что инвестируем сами (команда Invest Assistance) и во что инвестировать не стоит: 👉🏻 https://t.me/+c9JHLvn0aqtlNzIy --- А вы что думаете по акциям Евротранса❓Держите их в портфеле❓👇

Другие новости сообщества / ФУНДАМЕНТАЛ

Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?