Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти

Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти
Аватар сообщества МТС-БАНК [анализ] [MBNK]

МТС-БАНК [анализ] [MBNK]

АНАЛИЗ АКЦИЙ РФ

Банковский сектор: почему МТС-Банк может стать лучшей идеей 2026 года

1 040
Банковский сектор: почему МТС-Банк может стать лучшей идеей 2026 года

МТС-Банк: потенциал роста сохраняется Прогноз по показателям: Пока годовых результатов нет ни по РСБУ, ни по МСФО, но их можно прикинуть на основе данных по 102 форме ЦБ за 11 месяцев. За этот период банк заработал 14,2 млрд руб. Предположим, что в декабре 2025 г. он заработал еще порядка 1,5-2 млрд руб., и получим годовой показатель в 16 млрд руб. прибыли по РСБУ. Учитывая, что прибыль по МСФО отличается от показателя РСБУ примерно на 2 млрд из-за валютной позиции банка, то по МСФО выйдет цифра примерно в 14 млрд руб. На нее мы и будем ориентироваться. В таком случае по году мы получаем рентабельность капитала около 13,5% и порядка 17-18% по итогам последнего квартала, что для банка стоимостью около 0,5 капитала выглядит довольно неплохо. Дивиденды в данной истории пока могут быть лишь приятным бонусом. В базовом сценарии ожидаю выплаты 25% прибыли по МСФО в виде дивиденда за 2025 г., что даст около 90-95 руб. на акцию с доходностью порядка 7%. Идея по-прежнему актуальна МТС-Банк по-прежнему выглядит недооцененным, а тенденция на удешевление пассивов по всей российской банковской системе продолжается, поэтому в случае, если мы не увидим негативных изменений в траектории ДКП, идея в бумаге может стать одной из самых интересных на рынке в 2026 г. В качестве среднесрочной цели можно выделить район 1600 руб. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией Пост взят с соцсети [M O N D I A R A](https://i.mondiara.com/) 👉 вот ссылка на канал: https://i.mondiara.com/i/c/mts-bank_analytics Скачать в [App Store](https://apps.apple.com/ru/app/m-o-n-d-i-a-r-a/id6475953453) Скачать в [Google Play](https://play.google.com/store/apps/details?id=com.mondiara.app) Валюта расчёта - Ваши добрые мысли! Спасибо, что с нами! Источник: Investment Hub

Войти

Войдите, чтобы оставлять комментарии

Аватар пользователя 'АДМИНИСТРАТОР'

АДМИНИСТРАТОР

1.jpg
Аватар пользователя 'АДМИНИСТРАТОР'

АДМИНИСТРАТОР

2.jpg

Другие новости сообщества / АНАЛИЗ АКЦИЙ РФ

Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?