Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти

Как с вами связаться

Введите сообщение

Войти
Аватар сообщества ИКС 5 [анализ] [Х5]

ИКС 5 [анализ] [Х5]

АНАЛИЗ АКЦИЙ РФ

Стоит ли держать акции Х5 при дивидендной доходности 19,2% и целевой цене 4100 рублей, несмотря на коррекцию рынка?

999
Стоит ли держать акции Х5 при дивидендной доходности 19,2% и целевой цене 4100 рублей, несмотря на коррекцию рынка?

Мнение: БКС Экспресс Взгляд на акции ИКС 5 Акции ИКС 5 потеряли 1,31% в прошлую пятницу, закрывшись на уровне 2890 руб. Бумаги торговались слабее рынка, объем торгов составил 3,38 млрд руб. Краткосрочная перспектива • На прошлой неделе акции достигли целей роста 2858–2890, установленных долгосрочной стратегией. Максимум зафиксирован на уровне 2950. • Пока поддержка 2880 не пробита, сценарий дневного графика остается в пользу восходящего тренда. Ожидается движение к целям 2975–2982. • На дневном графике RSI находится на уровне 67 п., а на 4-часовом бумаги выше 200- и 50-дневной скользящих средних. Особое внимание следует уделить уровням 2950 и 2776. Внешний фон • Индекс S&P 500 упал на 1,11% в пятницу, хотя утром был в плюсе 0,2%. Азиатские индексы торгуются в основном в минусе. Нефть Brent снизилась на 0,26% в пятницу, но утром выросла на 0,5%. Уровни сопротивления и поддержки: • Сопротивление: 2950, 3077, 3130 • Поддержка: 2880, 2776, 2436 Долгосрочная перспектива • На недельном графике цели роста 2858–2890 достигнуты. Первый триггер для коррекции — слом поддержки 2776. До тех пор движение находится под контролем покупателей. • В долгосрочной перспективе важно обратить внимание на закрытие недельной свечи в пятницу. О компании • ИКС 5 — крупнейший российский ритейлер по выручке, управляющий сетями "Пятерочка", "Перекресток" и "Чижик". • Среди стратегических задач — достичь 9% доли рынка готовой еды к 2026 году. • Дивиденды за 2024 год составили 648 руб., доходность — 19,2%. В начале следующего года ожидается промежуточные дивиденды за 9 месяцев 2025: 368 руб., доходность — 14%. Последний день для покупки — 5 января 2026 года. Операционные результаты за III квартал 2025 года • Выручка "Пятерочки": 913,78 млрд руб. (+15,6%) • Выручка "Перекрестка": 122,6 млрд руб. (+7,5%) • Выручка "Чижика": 103,8 млрд руб. (+65,3%) • Выручка цифровых бизнесов: 64,9 млрд руб. (+43,6%) • Сопоставимые продажи выросли на 10,6%, трафик — на 7,3%, средний чек — на 9,9%. • Открыто 710 новых магазинов (с учетом закрытий). Оценка БКС • Результаты оказались неплохими, но ниже наших прогнозов. Нейтральный взгляд. Сопоставимые продажи выросли в основном за счет увеличения среднего чека (+10%) и роста трафика (+7,3%). Мы сохраняем "Позитивный" взгляд на акции Х5 на год. • Учтены обновленные прогнозы менеджмента по капитальным расходам на 2025 год. Целевая цена на горизонте 12 месяцев снижена до 4100 руб. Оценка основана на методе дисконтированных денежных потоков. Целевой P/E — 8,6х, что ниже исторического среднего 11х. • Рынок негативно отреагировал на корректировку прогнозов Х5, но мы считаем эту реакцию чрезмерной. Текущая оценка выглядит привлекательно: у Х5 есть хорошие перспективы роста, бизнес остается прибыльным, а долговая нагрузка низкая. Автор: Мамонтов Андрей Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией Пост взят с соцсети [M O N D I A R A](https://i.mondiara.com/) 👉 вот ссылка на канал: https://i.mondiara.com/i/c/x5_analytics Скачать в [App Store](https://apps.apple.com/ru/app/m-o-n-d-i-a-r-a/id6475953453) Скачать в [Google Play](https://play.google.com/store/apps/details?id=com.mondiara.app) Валюта расчёта - Ваши добрые мысли! Спасибо, что с нами! Источник: bcs-express.ru

Войти

Войдите, чтобы оставлять комментарии

Аватар пользователя 'АДМИНИСТРАТОР'

АДМИНИСТРАТОР

1.jpg
Аватар пользователя 'АДМИНИСТРАТОР'

АДМИНИСТРАТОР

2.jpg

Другие новости сообщества / АНАЛИЗ АКЦИЙ РФ

Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?