Как с вами связаться

Введите сообщение

Как с вами связаться

Введите сообщение

Аватар сообщества ALPHABET: НОВОСТИ

ALPHABET: НОВОСТИ

АКЦИЙ США - последние новости на сегодня - MONDIARA

Google привлекли дешёвое финансирование через энергооблигации с предоплатой

2 232

    Goldman выводит Google на рынок предоплаченной энергии после сделки по продаже акций После организации рекордного привлечения акционерного капитала в размере 85 миллиардов долларов для Alphabet Inc. Goldman Sachs Group Inc. одержала менее заметную победу для технологического гиганта на рынке муниципальных облигаций. Муниципальный рынок наиболее известен тем, что на нем берут займы штаты и города США, но структура, известная как «энергооблигации с предоплатой», позволяет таким компаниям, как материнская компания Google Alphabet и Realty Income Corp., крупный инвестиционный траст в сфере недвижимости, привлекать финансирование. В рамках таких сделок коммунальные предприятия получают доступ к более дешевому природному газу или электроэнергии на десятилетия, а такие компании, как Alphabet, участвующие в сделке в качестве финансовых посредников, получают доступ к более дешевому финансированию и новой базе инвесторов. Ожидается, что стремительно развивающийся сектор предоплаченных услуг станет еще одним источником заимствований для технологических компаний, использующих все возможности кредитных рынков. Хотя в сделке с участием Alphabet не уточнялось, как технологический гигант будет использовать средства, полученные в рамках сложной сделки, многие технологические компании стремятся финансировать развитие инфраструктуры искусственного интеллекта и компенсировать растущие затраты на электроэнергию. По данным данных, собранных Bloomberg, в прошлом году Goldman выступил гарантом более 40% сделок в этом быстрорастущем сегменте. Объем продаж энергетических контрактов с предоплатой вырос более чем на 100% по сравнению с прошлым годом и составил 19 миллиардов долларов. В сделках с предоплатой корпорации выступают в роли финансового посредника, используя средства от продажи облигаций по своему усмотрению в обмен на регулярные платежи, которые облегчают поставку энергии коммунальным службам со скидкой по сравнению с действующими тарифами. Среди так называемых получателей финансирования — хедж-фонд миллиардера Кена Гриффина Citadel, а также иностранные банки, такие как японская Nomura Holdings, и ряд компаний по страхованию жизни. Сторонники этой идеи утверждают, что такие сложные транзакции выгодны как компаниям, так и потребителям, что является несомненным плюсом в условиях растущей напряженности в США из-за того, что центры обработки данных потребляют все больше ресурсов. Goldman считается одним из первопроходцев в этой сфере. Ветеран банковского дела Джозеф Натоли сосредоточился на сделках по предоплате для банка, но и другие игроки с Уолл-стрит спешат пополнить свои ряды. Конкурент Goldman, JPMorgan Chase & Co., недавно нанял банкира Мэй Син из Goldman для расширения собственного бизнеса по предоплате за энергоресурсы. Представители Goldman и Alphabet отказались от комментариев. На рынке муниципальных облигаций ходили слухи о том, что технологические компании участвуют в программе предоплаты за электроэнергию, но даже некоторые из крупнейших инвесторов не знали о сделке Alphabet заранее, что только усиливало интригу. Сделка на сумму около $1,2 млрд в Калифорнии вызвала значительный интерес инвесторов, что привело к росту стоимости долга после продажи. «Это выгодно корпорациям, потому что они могут снизить стоимость финансирования за счет займов на рынке, не облагаемом налогом, — Джереми Хольц, портфельный управляющий в Income Research + Management, — сказал об этой структуре. — Это также очень выгодно для коммунальных служб и их клиентов, потому что они, по сути, вносят предоплату за природный газ на длительный срок, от 20 до 30 лет, по сниженным ценам». Подробнее: облигации на энергетику, не облагаемые налогом, привлекают миллиарды от инвесторов, жаждущих высокой доходности В последние годы популярность предоплаченных энергетических контрактов резко возросла, поскольку стоимость заимствований на муниципальном рынке остается низкой по сравнению с корпоративными облигациями. Конечно, продажи могут зависеть от конъюнктуры рынка: когда доходность муниципальных облигаций начинает расти по сравнению с корпоративными облигациями, спрос на такие контракты падает. Инвесторы охотно вкладываются в такие сделки, потому что они часто имеют высокий кредитный рейтинг и высокую доходность, что компенсирует их сложность. Ранее в этом году компания Realty Income стала первым инвестиционным фондом недвижимости, который в марте заключил сделку с Goldman почти на 700 миллионов долларов с использованием этой структуры. Финансовый директор Realty Джонатан Понг искал способы диверсифицировать источники финансирования, и Goldman Sachs предложил использовать рынок предоплаченных услуг. Поначалу, по его словам, мысль о том, что его фирма воспользуется освобождением от налогов, которое обычно предоставляется правительствам штатов и местным органам власти, вызывала у него сомнения. Но в конечном итоге Понга убедил совет Натоли из Goldman Sachs: это возможность получить финансовую выгоду и при этом принести пользу своему сообществу. «Когда я услышал, как Джоуи сказал San Diego Community Power, меня осенило, — сказал Понг. — Мы можем сказать: «Смотрите, мы сотрудничаем с местной энергетической компанией из Сан-Диего и тем самым косвенно помогаем снизить стоимость вашей электроэнергии». По словам Понга, сделка была примерно на 10–15 базисных пунктов дешевле традиционных условий финансирования. Goldman Sachs долгое время доминировал в сфере андеррайтинга в секторе предоплаченных услуг, и только около десятка банков были признаны менеджерами таких сделок, согласно данным, собранным Bloomberg. Небольшим компаниям сложно войти в эту сферу, учитывая, что банкирам, как правило, необходимо поддерживать тесные связи с крупными компаниями, которые обычно выступают в качестве получателей финансирования. Это делает Goldman Sachs, а также таких гигантов Уолл-стрит, как Morgan Stanley и JPMorgan, подходящими кандидатами для работы над этими сделками. Компания Realty Income также планирует в будущем участвовать в сделках с предоплатой. «Это не разовая акция, а целая программа», — сказал Понг. Полный профиль актива доступен в MONDIARA Котировки • Отчётность • Дивиденды • Аналитика • Новости [mondiara.com](https://mondiara.com/) Источник: www.bloomberg.com

    Пост взят с международного финтех-медиа ресурса

    Другие новости сообщества / АКЦИЙ США - последние новости на сегодня - MONDIARA

    EXPRESS NEWS

    • Сделка Вашингтона и Тегерана предусматривает возвращение в Иран экспертов МАГАТЭ для уничтожения запасов обогащенного урана, заявил Джей Ди Вэнс

    • Трамп назвал хорошим свой новый телефонный разговор с Путиным, заявил, что президент РФ открыт для урегулирования всех конфликтов
      Трамп назвал хорошим свой новый телефонный разговор с Путиным, заявил, что президент РФ открыт для урегулирования всех конфликтов

    • Ситуация в Армении является непростой, результаты выборов «в определенном смысле сомнительные», заявил ТАСС директор СВР РФ Сергей Нарышкин

    • ЕС ввел санкции против генпрокурора РФ Александра Гуцана
      ЕС ввел санкции против генпрокурора РФ Александра Гуцана

    • Запрет соцсетей для детей в Британии нужен для контроля пользователей. Об этом заявил Дмитриев: «Стармер делает это в первую очередь для того, чтобы заставить всех пользователей социальных сетей идентифицировать себя и контролировать их посредством арестов за комментарии, вызывая панику»

    • Япония готова присоединиться к снятию санкций с Ирана, если тот будет открыто вести свою ядерную деятельность. Об этом сообщила премьер Японии Санаэ Такаити
      Япония готова присоединиться к снятию санкций с Ирана, если тот будет открыто вести свою ядерную деятельность. Об этом сообщила премьер Японии Санаэ Такаити

    • В Британии запретят соцсети для лиц младше 16 лет. Решение вступит в силу весной 2027 года, сообщил премьер страны Стармер

    • ЕС не может ввести санкции против министра нацбезопасности Израиля из-за отсутствия единства среди членов сообщества, сообщила Кая Каллас

    • Трамп пригрозил ввести пошлины в 100% на французские вина и шампанское, если Париж не отменит цифровой налог в отношении американских технологических компаний. Об этом он сообщил в интервью NYP

    • Сенатор-демократ Крис Мёрфи заявил, что по условиям сделки США капитулировали перед Ираном

    • Трамп подтвердил, что сделка с Ираном будет подписана 19 июня
      Трамп подтвердил, что сделка с Ираном будет подписана 19 июня

    • Заключение сделки между Ираном и США является большой победой для Вашингтона, заявил Вэнс. Соглашение может изменить Ближний Восток на следующие 50 лет, добавил он

    • США и Иран вместе с посредниками проделали большую работу по урегулированию, но мир еще хрупок, заявил ТАСС Сергей Нарышкин

    • Лукашенко заявил, что встретится с Путиным в ближайшее время, чтобы обсудить проблемные вопросы
      Лукашенко заявил, что встретится с Путиным в ближайшее время, чтобы обсудить проблемные вопросы

    • Запрет на выезд Роберта Кочаряна из страны незаконен и не имеет никакого обоснования, заявил глава офиса бывшего президента Баграт Микоян

    • Переговоры ЕС с Украиной остановятся, если она не выполнит соглашение с Венгрией о восстановлении прав венгерского национального меньшинства в Закарпатье. Об этом заявила министр иностранных дел Анита Орбан

    • Попытка Санду объединить Молдавию с Румынией приведет к дестабилизации региона, что является целью Запада. Об этом заявил в интервью ТАСС экс-президент республики Игорь Додон

    • Молдавия теряет около €1 млрд в год из-за разрыва контактов с РФ и СНГ, заявил в интервью ТАСС бывший президент республики Игорь Додон

    • Трамп в интервью NYT отметил помощь Путина и Си Цзиньпина в урегулировании конфликта США с Ираном
      Трамп в интервью NYT отметил помощь Путина и Си Цзиньпина в урегулировании конфликта США с Ираном

    • Генсек ООН подтвердил, что всемирная организация готова способствовать США и Ирану в достижении устойчивого мира, сообщили в офисе Гутерриша

    • Трамп заявил, что США и Иран заключили сделку. Трамп заявил, что «дает разрешение» на снятие блокады с Ирана и возобновление судоходства по Ормузскому проливу
      Трамп заявил, что США и Иран заключили сделку. Трамп заявил, что «дает разрешение» на снятие блокады с Ирана и возобновление судоходства по Ормузскому проливу
    • США не намерены торопиться с извлечением запасов иранского урана, заявил Трамп газете The Wall Street Journal
      США не намерены торопиться с извлечением запасов иранского урана, заявил Трамп газете The Wall Street Journal

    • Шесть оппозиционных блоков и партий Армении признали нелегитимными прошедшие парламентские выборы. В совместном заявлении они возложили ответственность на дальнейшую эскалацию в стране на Пашиняна, заявил председатель «Сильной Армении» Вардеванян

    • «У него нет ни капли здравого смысла». Трамп заявил порталу Axios, что был крайне недоволен решением Нетаньяху ударить по Бейруту: «Почему Биби, черт возьми, должен был наносить этот чертов удар? Я был так взбешен. Я дал ему это понять»

    • Трамп поговорил в резкой форме с Нетаньяху, призвал его не наносить новых ударов по «Хезболлах». «Почему Биби, черт возьми, должен был наносить этот чертов удар? Я был так взбешен. У него нет ни капли здравого смысла», — привел слова Трампа журналист Axios Барак Равид

    • Сергей Лавров прибыл в Белоруссию с рабочим визитом, сообщает МИД России. Министр иностранных дел РФ проведет переговоры с Александром Лукашенко и белорусским коллегой Максимом Рыженковым

    • Разговор лидеров России и США стал 13-м с момента возвращения Трампа в Белый дом, следует из подсчетов ТАСС
      Разговор лидеров России и США стал 13-м с момента возвращения Трампа в Белый дом, следует из подсчетов ТАСС

    • Владимир Путин поздравил Трампа с 80-летием по телефону — Кремль. Трамп в разговоре с Путиным выразил готовность оказать влияние на Киев и европейских союзников США, сообщил помощник президента России Юрий Ушаков

    • 14 июня Дональду Трампу исполняется 80 лет. К этому возрасту он успел стать девелопером, телезвездой, президентом США, проиграть выборы, вернуться в Белый дом и получить уголовную судимость

    • Партия Пашиняна набрала на выборах 49,74% голосов и единолично сформирует новое правительство. В парламент Армении прошли три политические силы, свидетельствуют окончательные данные ЦИК

    • Израиль не должен был атаковать Бейрут накануне сделки США и Ирана, заявил Трамп. Он призвал Израиль и «Хезболлах» прекратить боевые действия, чтобы не сорвать сделку

    • Удары Израиля по Бейруту не помешают сделке между США и Ираном, полагает американская администрация. Об этом телеканалу CBS News заявил Пит Хэгсет. США смогут разминировать Ормузский пролив за 30 дней при надлежащих условиях, утверждает шеф Пентагона

    • Тегеран считает бессмысленными дальнейшие переговоры с Вашингтоном после того, как Израиль нанес удары по южному пригороду Бейрута, — спикер иранского парламента Мохаммад Багер Галибаф
      Тегеран считает бессмысленными дальнейшие переговоры с Вашингтоном после того, как Израиль нанес удары по южному пригороду Бейрута, — спикер иранского парламента Мохаммад Багер Галибаф

    • Рейтинг Трампа среди жителей сельской местности США упал до 50% на фоне роста цен на топливо и продукты. Данные следуют из социологического опроса Ipsos, результаты которого приводит Reuters

    • Орбан переизбран на посту председателя партии «ФИДЕС — Венгерский гражданский союз», сообщил ведущий общенационального партийного съезда

    • Многим очевидно, что Варшава зашла слишком далеко в маниакальной поддержке Киева, написал Пушков
      Многим очевидно, что Варшава зашла слишком далеко в маниакальной поддержке Киева, написал Пушков
    • Вопрос с «Силой Сибири — 2» не в цене, а в логистике. Он будет решен в ближайшее время, заявил в интервью ТАСС спецпредставитель президента РФ Борис Титов
      Вопрос с «Силой Сибири — 2» не в цене, а в логистике. Он будет решен в ближайшее время, заявил в интервью ТАСС спецпредставитель президента РФ Борис Титов

    • Трамп заявил, что США рассчитывают на дальнейшее сотрудничество с Ираном и Ближним Востоком, пригрозил «ультимативной альтернативой» в случае отказа. Американский лидер утверждает, что Ормузский пролив будет открыт сразу после подписания соглашения с Ираном

    • Руководство ЕС несет Венгрии самую большую угрозу, поскольку стремится ограничить ее государственный суверенитет. Об этом заявил Орбан

    • Трамп заявил, что подписание соглашения между Ираном и США запланировано на воскресенье. Также США рассчитывают на дальнейшее сотрудничество с Ираном и Ближним Востоком, пригрозил «ультимативной альтернативой» в случае отказа. Дональд Трамп утверждает, что Ормузский пролив будет открыт сразу после подписания соглашения с Ираном
      Трамп заявил, что подписание соглашения между Ираном и США запланировано на воскресенье. Также США рассчитывают на дальнейшее сотрудничество с Ираном и Ближним Востоком, пригрозил «ультимативной альтернативой» в случае отказа. Дональд Трамп утверждает, что Ормузский пролив будет открыт сразу после подписания соглашения с Ираном

    Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?