БИРЖЕВОЙ МАКЛЕР
ПУБЛИЧНЫЙ АВТОР
События на фондовом рынке 02.04.2025
10 727
Коллеги, утречка! Сегодня: СРЕДА 02.04.25: ❗️ Основные макрособытия: 🇺🇸 США введут "взаимные пошлины" на все страны - подробнее; 🇺🇸 США водят 25% пошлины на все автомобили, произведенные не в США - подробнее 🛢️🇺🇸 США вводят 25%-ые пошлины в отношении всех стран, закупающих нефть и газ у Венесуэлы - подробнее; 🇷🇺 Минутки с прошлого заседания ЦБР - 16:00мск 🛢️🇺🇸 нефть США - запасы EIA - 17:30мск 🇷🇺 РФ - потребинфляция CPI - 19:00мск 🗞️ Минфин РФ проведет аукцион по размещению ОФЗ 26247 📁 Отчеты/СД/див./компании: 💡 Отчет ТГК-14 - $TGKN за 2024 год 🤔 ЧТО ПОЧЕМ: CNY, 11,71 / 11,60 USD, 85,49 / 84,87 EUR, 92,42 / 91,96 👛 Займер за 2024 год сократил чистую прибыль на 35% г/г при той же чистой процентной марже. Увеличил резерв под ожидаемые кредитные убытки. В пресс-релизе вывернули так, что захочется купить акции. Р/Е 3,8, Р/В 1,2х, РОЕ 32%. На самом деле выглядит дешево, особенно на фоне высокого пэйаута. За 3 квартала компания успела выплатить 27 рублей или 18% ДД. А еще будут финальные. Кто по рисковее - могут взять в дивпортфель, однако часто там и тут слышится о необходимости дальнейшего закручивания процентов в микрофинансах. Если это реализуется, то у компании будут большие проблемы. О других "фишках" компании можно прочитать в обзоре к ИПО на канале. ⚖️ Окей удивил отчетом так, что котировки улетали на 18%. при росте выручки на 5.5%, они смогли увеличить Ебитда на 20.3% с рентабельностью 9.3%. Заработали чистую прибыль 2 млрд против убытка 2.9 млрд годом ранее. На самом деле хорошо поработали с костами, но есть и весомые разовые статьи, такие как "прибыль от изменения условий аренды". Р/Е 4.3х и 6.5х если выкинуть этот пересмотр. EV/Ebitda 2х. Выглядит не дорого, но по факту это не растущий ритейлер без претензий на лидерство с рисками ГДР. Я не считаю компанию годной к покупке. 🥃 Новабев завтра будет решать вопрос по IPO Winelab. Это их дистрибуционная сеть, которая растет достаточно не плохо и может иметь инвестиционный интерес. Вопрос только в том, зачем деньги самой Новабев? С финансами там все в порядке и могли бы дальше развивать сеть без деления прибылью с кем-то еще. А пока акции растут на 6.9% в предвкушении вливания бабла. Получим оценку и обязательно вместе с вами разберём, стоит участвовать или нет. А пока только слухи. 🏘️ Циан начнет торги акциями с 3 апреля, а пока поделился своими результатами в 2024 году. Выручка выросла на 12% г/г, скорр Ебитда на 15% при рентабельности 24.7%. Чистая прибыль выросла на 45% до 2.5 млрд. В этом неплохо помогли процентные доходы в размере 730 млн, которых не будет после выплаты спецдивиденда. Сам спецдив может быть 20%, однако с такими показателями покупать компанию по EV/Ebitda 11,1х рука не поднимается. По 330 рублей согласился бы. Со включенным спецдивом. Как ваше настроение? 😀 ——————————————————————
