Как с вами связаться

Введите сообщение

Как с вами связаться

Введите сообщение

Аватар сообщества ПСИХОЛОГИЯ УСПЕХА

ПСИХОЛОГИЯ УСПЕХА

ИНТЕРЕСНЫЕ МИРОВЫЕ НОВОСТИ ОТ СПОРТА ДО СТАРТАПОВ

Что такое стрэддл в опционах? Как заработать на волатильности без прогноза направления

7 216

    📌 Стратегия ловли больших движений рынка: стрэддл. В мире опционов есть стратегия, которую трейдеры называют «ловушкой для волатильности» или просто «стрэддлом». Она идеально подходит для тех, кто ожидает сильного движения рынка, но не знает, в какую сторону оно будет. Что такое стрэддл? Стрэддл (от англ. straddle — «охватывать», «сидеть верхом») — это покупка одного опциона «колл» и одного опциона «пут» на один и тот же актив. При этом: ✓ Цена исполнения (страйк) у обоих опционов одинаковая. Обычно это текущая рыночная цена актива. ✓ Дата истечения срока действия (экспирация) у обоих опционов тоже одинаковая. ✓ Базовый актив — один и тот же. За оба опциона вы платите премии. Это ваши совокупные затраты и максимальный риск по стратегии. Как работает стрэддл? Прибыльность стрэддла зависит от амплитуды, а не направления движения цены. Рассмотрим три возможных сценария к моменту экспирации: 1. Сильное движение ВВЕРХ (бычий сценарий): - Опцион «колл» растёт в цене и приносит прибыль. - Опцион «пут» теряет стоимость. - Общая прибыль = (Текущая цена — Страйк) — Совокупная премия. 2. Сильное движение ВНИЗ (медвежий сценарий): - Опцион «пут» растёт в цене и приносит прибыль. - Опцион «колл» теряет стоимость. - Общая прибыль = (Страйк — Текущая цена) — Совокупная премия. 3. Цена НЕ ДВИГАЕТСЯ СИЛЬНО (боковик): - Оба опциона теряют стоимость из-за временного распада (тета-распада). - К моменту экспирации опционы могут стать бесполезными. - Вы теряете всю уплаченную премию — это максимальный убыток. Чтобы стратегия принесла прибыль, движение цены должно быть сильнее, чем совокупная стоимость премий. Пример: стрэддл на отчётность Tesla Предположим, акции Tesla (TSLA) стоят $200 перед квартальной отчётностью. Вы ожидаете волатильности, но не уверены, будет отчёт хорошим или плохим. 1. Покупаете «колл» со страйком $200 по премии $10. 2. Покупаете «пут» со страйком $200 по премии $8. 3. Общие затраты: $10 + $8 = $18 на акцию. Точки безубыточности: Верхняя точка: $200 + $18 = $218. При цене выше — прибыль. Нижняя точка: $200 - $18 = $182. При цене ниже — прибыль. Если после отчёта: ✓ TSLA взлетит до $240: «Колл» принесёт $40, премия $18. Чистая прибыль: $22. ✓ TSLA упадёт до $170: «Пут» принесёт $30, премия $18. Чистая прибыль: $12. ✓ TSLA останется в диапазоне $182–218: вы в убытке. При цене $200 потеряете всю премию. Идеальные условия для стрэддла Эта стратегия подходит для особых ситуаций: ✓ Публикация ключевых новостей: отчёты компаний, заседания ЦБ, макроэкономические данные. ✓ Судебные решения или политические события: исходы громких дел, выборы, голосования. ✓ Ожидание всплеска волатильности на спокойном рынке: когда индекс страха VIX низок, но вы чувствуете приближение бури. Плюсы и минусы стрэддла Преимущества: ✓ Неограниченный потенциал прибыли при сильном движении цены. ✓ Чётко определённый риск: вы не потеряете больше, чем заплатили за премии. ✓ Идеально подходит для ловли «сюрпризов» и волатильности. Недостатки: ✓ Двойная стоимость: нужно заплатить две премии, поэтому движение должно быть сильным. ✓ Враг времени: опционы теряют стоимость, пока цена стоит на месте. ✓ Сложность прогноза: нужно правильно оценить силу, а не направление движения. Стрэнгл: более рискованная, но дешёвая альтернатива Стрэнгл (strangle) — это покупка «колла» и «пута» на один актив, но с разными страйками. Обычно они «вне денег» (OTM). Стоимость: ✓ Стрэддл дороже, так как оба опциона имеют высокую внутреннюю стоимость. ✓ Стрэнгл дешевле, так как покупаются опционы без внутренней стоимости. Точки безубыточности: ✓ У стрэддла они ближе к текущей цене актива. ✓ У стрэнгла — дальше, для прибыли нужно более значительное движение. Когда стратегия выгоднее: ✓ Стрэддл — для резкого и сильного движения цены. ✓ Стрэнгл — для сильного, но не взрывного движения. Заключение: искусство делать ставку на хаос Стрэддл — это инструмент для опытных трейдеров. Он требует понимания опционов, умения оценивать волатильность и дисциплины. Эта стратегия превращает неопределённость в возможность. Используйте стрэддл с умом, управляйте рисками, и он станет мощным оружием в вашем арсенале. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией Пост взят с международного финтех-медиа ресурса [M O N D I A R A](https://mondiara.com) ➠ [веб-приложение](https://mondiara.com) ➠ [Скачать](https://apps.apple.com/ru/app/m-o-n-d-i-a-r-a/id6475953453) на iPhone ➠ [Скачать](https://play.google.com/store/apps/details?id=com.mondiara.app) на Android Источник: Kvartira_na_Taiti “ДНК Трейдера”

    Пост взят с международного финтех-медиа ресурса

    Другие новости сообщества / ИНТЕРЕСНЫЕ МИРОВЫЕ НОВОСТИ ОТ СПОРТА ДО СТАРТАПОВ

    EXPRESS NEWS

    • Премьер Британии проведет чрезвычайное заседание из-за жары и засухи, сообщил телеканал Sky News

    • США признательны Владимиру Путину за помилование Гилмана по гуманитарным соображениям, заявил Уиткофф
      США признательны Владимиру Путину за помилование Гилмана по гуманитарным соображениям, заявил Уиткофф

    • «Я не верю Ирану»: Трамп заявил о недоверии к иранским представителям, при этом сказав, что «с Ираном все продвигается совершенно хорошо»

    • Рубио поблагодарил Россию за освобождение Гилмана
      Рубио поблагодарил Россию за освобождение Гилмана

    • Вопрос о лишении права голоса Армении в ОДКБ может быть рассмотрен на саммите организации 11 ноября. Об этом заявил в интервью ТАСС замглавы МИД РФ Михаил Галузин

    • Трамп вернулся к выжидательному подходу в отношении Ирана, пишет The Wall Street Journal со ссылкой на неназванных должностных лиц администрации США

    • Трамп заявил, что намерен добиваться от Ирана компенсации, в том числе за гибель американских военнослужащих. Он отметил, что такое намерение возникло после того, как представители Ирана потребовали компенсировать ущерб, нанесенный за последние пять месяцев военного конфликта

    • Никаких официальных переговоров с ФРГ по Украине в Баку не было, заявил ТАСС замглавы МИД РФ Галузин
      Никаких официальных переговоров с ФРГ по Украине в Баку не было, заявил ТАСС замглавы МИД РФ Галузин

    • В Шанхае предупредили о подтоплении некоторых районов города на 15-30 см из-за вызванного тайфуном ливня

    • ЕС столкнулся с энергокризисом, который сам же и спровоцировал, отказавшись от газа из РФ, заявил Дмитриев. По его словам, Германия заполнила газохранилища лишь на 47,6% (при обычном показателе 75%), а Нидерланды — всего на 38,5% (при 77%)

    • Экс-председатель Верховного суда Венгрии Андраш Бака принял предложение занять пост президента страны, заявил Мадьяр

    • Уиткофф и Кушнер могут посетить Москву на следующей неделе, сообщает источник ТАСС
      Уиткофф и Кушнер могут посетить Москву на следующей неделе, сообщает источник ТАСС

    • Абелардо де ла Эсприэлья вступил в должность президента Колумбии, церемония инаугурации транслировалась в эфире телеканала Caracol

    • Пашинян заявил, что Армения понимает, что одновременное членство в ЕАЭС и ЕС невозможно
      Пашинян заявил, что Армения понимает, что одновременное членство в ЕАЭС и ЕС невозможно

    • «Нам всегда нужно больше». Трамп допустил, что ВС США необходимо пополнить запасы вооружений

    • Трамп допустил, что военная операция США против Ирана вскоре будет завершена
      Трамп допустил, что военная операция США против Ирана вскоре будет завершена

    • Глава дипслужбы Ватикана монсеньор Галлахер планирует в конце августа посетить Москву, сообщил ТАСС ватиканский источник

    • «Достается победителю». Трамп назвал венесуэльскую нефть трофеем США. По словам американского лидера, во время операции в Каракасе США действовали «по-старинке», получив за счет венесуэльской нефти «во много раз больше, чем потратили»
      «Достается победителю». Трамп назвал венесуэльскую нефть трофеем США. По словам американского лидера, во время операции в Каракасе США действовали «по-старинке», получив за счет венесуэльской нефти «во много раз больше, чем потратили»

    • Трамп считает, что глава Пентагона Хегсет ввел его в заблуждение относительно запасов вооружений США, истощенных в войне против Ирана. Об этом сообщила The Washington Post со ссылкой на источники в американской администрации

    • Трамп заявил, что США продолжают консультации с Ираном и рассчитывают на достижение договоренностей

    • Трамп заявил, что США и Иран провели «очень хороший» день переговоров. Он считает, что их результат может стать известен в течение 48 часов
      Трамп заявил, что США и Иран провели «очень хороший» день переговоров. Он считает, что их результат может стать известен в течение 48 часов
    • Израиль не уйдет из сектора Газа до полного разоружения ХАМАС, заявил Нетаньяху
      Израиль не уйдет из сектора Газа до полного разоружения ХАМАС, заявил Нетаньяху

    • Мигранты из Марокко продвигаются вглубь ЕС, чтобы поблагодарить фон дер Ляйен за ее политику, благоприятствующую иммиграции. Об этом написал в X Дмитриев

    • Владимир Путин подписал закон о регулировании цифровых валют и цифровых прав
      Владимир Путин подписал закон о регулировании цифровых валют и цифровых прав

    • Нелегальная миграция и энергетика убивают Европу, заявил Трамп

    • Глава МИД России Сергей Лавров возглавит делегацию РФ на сессии Генассамблеи ООН в Нью-Йорке
      Глава МИД России Сергей Лавров возглавит делегацию РФ на сессии Генассамблеи ООН в Нью-Йорке

    • Сурен Папикян переназначен на должность министра обороны Армении, следует из указа президента

    • США сохраняют готовность к «невиданным» ударам по Ирану, заявил Хегсет
      США сохраняют готовность к «невиданным» ударам по Ирану, заявил Хегсет

    • Трамп заявил, что отменил удар по Ирану по просьбе Катара, ОАЭ и Саудовской Аравии, а также самой исламской республики

    • Переговоры между Ираном и Оманом об обеспечении судоходства в Ормузском проливе находятся на завершающей стадии, сообщил Арагчи
      Переговоры между Ираном и Оманом об обеспечении судоходства в Ормузском проливе находятся на завершающей стадии, сообщил Арагчи

    • Премьер Молдавии Тофан заявил, что покинет пост в 2029 году и после уйдет из политики: «Я не политик и не собираюсь становиться политиком»

    • Пашинян подписал решение об отставке действующего правительства. Документ будет отправлен на подпись президенту страны Ваагну Хачатуряну

    • Трамп заявил, что согласился отменить запланированный мощный удар по Ирану ради достижения договоренностей
      Трамп заявил, что согласился отменить запланированный мощный удар по Ирану ради достижения договоренностей

    • UEFA проголосует за отстранение Джанни Инфантино от должности президента FIFA, если он откажется уйти в отставку сам. Об этом сообщает The Telegraph

    • Джанни Инфантино вскоре может покинуть пост президента FIFA, сообщил журналист Ромен Молина. По информации источника, Инфантино потерял поддержку чиновников FIFA и контроль над организацией
      Джанни Инфантино вскоре может покинуть пост президента FIFA, сообщил журналист Ромен Молина. По информации источника, Инфантино потерял поддержку чиновников FIFA и контроль над организацией

    • США планируют пока продолжать наносить удары по Ирану, заявил Трамп. «Мы очень жестко будем наносить по ним удары», — сказал он на заседании президентского кабинета

    • Число погибших из-за землетрясения в Японии выросло до 28 человек
      Число погибших из-за землетрясения в Японии выросло до 28 человек

    • «В этом составе мы встречаемся в последний раз». Пашинян поблагодарил правительство Армении, которое провело последнее заседание перед отставкой

    • Россия стала обладателем пяти комплектов медалей на Играх ООН, в том числе завоевала золото в волейболе и серебро в футболе, передает корреспондент ТАСС

    • Нетаньяху на встрече с Трампом выразил сомнения относительно возможности заключения сделки с Ираном. Об этом сообщил со ссылкой на источники портал Axios
      Нетаньяху на встрече с Трампом выразил сомнения относительно возможности заключения сделки с Ираном. Об этом сообщил со ссылкой на источники портал Axios

    Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?