Как с вами связаться

Введите сообщение

Как с вами связаться

Введите сообщение

Аватар сообщества БИРЖА РОССИИ: НОВОСТИ И МНЕНИЯ

БИРЖА РОССИИ: НОВОСТИ И МНЕНИЯ

НОВОСТИ ФОНДОВОГО РЫНКА РОССИИ

Стоит ли покупать облигации «Самолёта» с опцией обмена на акции?

4 461

    Какой доход можно получить от облигаций «Самолёта» БО‑П21? ГК «Самолет» объявила о выпуске облигаций серии БО-П21 с опцией обмена на акции, что представляет собой инновационный инструмент для российского рынка капитала. Этот гибридный инструмент сочетает в себе преимущества долговых ценных бумаг и потенциал роста акций, позволяя инвесторам получать купонный доход и участвовать в росте стоимости компании при выполнении определённых условий. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/)[```7```](https://riamo.ru/news/ekonomika/gk-samolet-predlagaet-investoram-obligatsii-s-vozmozhnostju-obmena-v-aktsii/)[```2```](https://www.Finam.ru/publications/item/obligatsii-s-potentsialom-aktsiy-novyy-instrument-ot-gruppy-samolet-20251028-1100/) Условия выпуска Основные параметры: - Объём выпуска: до 3 млрд рублей. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Срок обращения: 3,1 года (1 140 дней). [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Купонный период: 30 дней. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Ставка купона: не выше 13% годовых. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Номинальная стоимость облигации: 50 000 рублей. [```4```](https://gazprombank.investments/pervichnye-razmeshcheniya/do-13-godovykh-razmeshchenie-konvertiruemykh-obligatsiy-gk-samolet/) - Минимальная сумма для участия: 50 000 рублей (без учёта комиссии). [```4```](https://gazprombank.investments/pervichnye-razmeshcheniya/do-13-godovykh-razmeshchenie-konvertiruemykh-obligatsiy-gk-samolet/) Условия опциона: - Обмен облигаций на акции станет доступен после окончания 6-го купонного периода (примерно через полгода обращения). [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Конвертация возможна, если цена акции превысит расчётную цену в течение 20 из 30 последовательных торговых дней. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Расчётная цена акции определяется как референсная цена × (1 + 30%). Референсная цена — средняя цена закрытия акции за пять торговых дней до открытия книги заявок и за период её проведения. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - При исполнении обмена компания может использовать акции из квазиказначейского пакета либо выплатить эквивалент в денежном выражении — выбор остаётся за компанией-оферентом. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Максимально возможная цена продажи одной облигации по условиям оферты составляет до 250% от её номинала. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) Пример расчёта: если средняя цена акции за 5 дней до книги и за период книги составит 870 рублей, то расчётная цена будет равна 870 × 1,3 = 1 131 рубль. Если через полгода акции вырастут до 1 400 рублей, инвестор сможет конвертировать облигации в акции и получить дополнительный доход поверх купонных выплат. [```2```](https://www.Finam.ru/publications/item/obligatsii-s-potentsialom-aktsiy-novyy-instrument-ot-gruppy-samolet-20251028-1100/) Преимущества и риски Преимущества для инвесторов: - Стабильный доход: регулярные купонные выплаты (до 13% годовых). [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Участие в росте компании: возможность обменять облигации на акции при выполнении условий оферты. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Защита от размытия доли: размещение пройдёт без дополнительной эмиссии акций, будет использован квазиказначейский пакет. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) Риски: - Зависимость от рыночных условий: конвертация в акции возможна только при достижении заданных условий по цене акции. [```1```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Investokrat/fa597e9c-3646-4ed6-8d4a-fdda87f3a725/) - Волатильность рынка: инструмент чувствителен к колебаниям цен на акции и общую рыночную ситуацию. [```2```](https://www.Finam.ru/publications/item/obligatsii-s-potentsialom-aktsiy-novyy-instrument-ot-gruppy-samolet-20251028-1100/) - Долговая нагрузка компании: несмотря на статус лидера рынка, «Самолет» имеет высокую долговую нагрузку, что может повлиять на финансовую устойчивость. [```3```](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/oldcoon/ea971c74-7034-4944-a38a-2289a5c0e00e/)[```5```](https://investfuture.ru/articles/samolet-predlagaet-bondy-pod-23-skrytye-riski-za-rekordnoy-dokhodnostyu) Сравнение с другими выпусками В отличие от предыдущих выпусков облигаций «Самолета» (например, БО-П19 и БО-П20), новый инструмент предлагает не только высокую доходность, но и возможность участия в росте акций компании. Однако предыдущие выпуски имели более высокие купонные ставки (до 21% годовых для БО-П20), что делало их привлекательными для краткосрочных инвестиций. [```5```](https://investfuture.ru/articles/samolet-predlagaet-bondy-pod-23-skrytye-riski-za-rekordnoy-dokhodnostyu) Рекомендации Для инвесторов, ориентированных на среднесрочный горизонт (2–3 года), этот инструмент может стать шансом получить стабильный доход и поучаствовать в росте компании при благоприятном развитии событий. Однако важно учитывать риски, связанные с волатильностью рынка и финансовой устойчивостью эмитента. Перед принятием решения о покупке облигаций рекомендуется: 1. Пройти тестирование на знание конвертируемых облигаций (требуется для неквалифицированных инвесторов). [```4```](https://gazprombank.investments/pervichnye-razmeshcheniya/do-13-godovykh-razmeshchenie-konvertiruemykh-obligatsiy-gk-samolet/) 2. Изучить эмиссионную документацию и условия оферты. 3. Оценить собственные инвестиционные цели и уровень риска. Важно: информация не является инвестиционной рекомендацией. Перед инвестированием проконсультируйтесь с финансовым советником. Пост взят с соцсети [M O N D I A R A](https://i.mondiara.com/) 👉 вот ссылка на канал: https://i.mondiara.com/i/c/RUSSIA_INDEX Скачать в [App Store](https://apps.apple.com/ru/app/m-o-n-d-i-a-r-a/id6475953453) Скачать в [Google Play](https://play.google.com/store/apps/details?id=com.mondiara.app) Валюта расчёта - Ваши добрые мысли! Спасибо, что с нами!

    Пост взят с международного финтех-медиа ресурса

    Другие новости сообщества / НОВОСТИ ФОНДОВОГО РЫНКА РОССИИ

    EXPRESS NEWS

    • «Новая эра в истории суверенного Казахстана». Токаев заявил, что вступление в силу новой конституции Казахстана 1 июля ознаменовало перестройку политической системы республики
      «Новая эра в истории суверенного Казахстана». Токаев заявил, что вступление в силу новой конституции Казахстана 1 июля ознаменовало перестройку политической системы республики

    • Вучич заявил, что может объявить о своей отставке до начала сентября, а досрочные выборы в стране могут пройти в течение ближайших 3-4 месяцев

    • Некоторые страны ЕС не хотели бы дальше давить на Россию, заявил глава МИД Эстонии Цахкна газете The Financial Times. По мнению дипломата, это «опасная тропа». Цахкна считает, что обсуждение кандидатуры потенциального представителя ЕС на переговорах с Россией «делу не помогает»

    • Трамп изобразил себя в виде атланта, держащего земной шар. Изображение, сгенерированное ИИ, он опубликовал на своей странице в Truth Social
      Трамп изобразил себя в виде атланта, держащего земной шар. Изображение, сгенерированное ИИ, он опубликовал на своей странице в Truth Social
    • США нанесли удары по Ирану в районе Ормузского пролива. Иранские военные нанесли ответные удары по позициям ВС США
      США нанесли удары по Ирану в районе Ормузского пролива. Иранские военные нанесли ответные удары по позициям ВС США

    • Концепция европейской безопасности «обанкротилась и с треском рассыпалась», заявил посол МИД РФ Трофимов в интервью ТАСС на полях экспертного диалога клуба «Валдай». По его мнению, для России она утратила всякий смысл и практические перспективы

    • Нетаньяху назвал соглашение по Ливану «ударом для Ирана» и обещал не выводить войска из Южного Ливана по соображениям безопасности, вопреки требованиям Тегерана

    • Стармер намерен выделить дополнительно почти $20 млрд на оборону на предстоящие три года, сообщает FT. Объявление об этом должно быть сделано 30 июня

    • Более 50 000. человек числятся пропавшими без вести в Венесуэле после землетрясения. Об этом заявил заместитель генерального секретаря ООН по гуманитарным вопросам Том Флетчер

    • Мексика приступила к развертыванию гуманитарной миссии в районах Венесуэлы, пострадавших от разрушительных землетрясений. Об этом сообщила президент Мексики Клаудия Шейнбаум
      Мексика приступила к развертыванию гуманитарной миссии в районах Венесуэлы, пострадавших от разрушительных землетрясений. Об этом сообщила президент Мексики Клаудия Шейнбаум

    • Трамп обвинил Иран в нарушении режима прекращения огня с США. Иран запустил «по меньшей мере 4 ударных дрона-камикадзе по судам, следовавшим через Ормузский пролив», заявил Трамп

    • Заявления Рубио об отсутствии соглашения на Аляске вызывают вопросы, заявил Лавров. Глава МИД РФ призвал «внести ясность» в ситуацию с ролью США в урегулировании конфликта на Украине

    • МАГАТЭ надеется начать инспекции атомных объектов в Иране в ближайшее время, сообщил Рафаэль Гросси

    • США окажут помощь Венесуэле в ликвидации последствий землетрясения, заявил Трамп
      США окажут помощь Венесуэле в ликвидации последствий землетрясения, заявил Трамп

    • Эбола не может вызвать глобальную пандемию, поскольку она не передается воздушно-капельным путем, рассказал академик РАН Геннадий Онищенко

    • Иран проинформировал США, что не взимает плату за проход судов через Ормузский пролив, заявил Трамп

    • США хотят выкупить европейскую часть «Северных потоков», чтобы перепродавать российский газ в Европу, заявил Лавров
      США хотят выкупить европейскую часть «Северных потоков», чтобы перепродавать российский газ в Европу, заявил Лавров

    • Трамп недоволен тем, что цены на бензин не снижаются: «Крупные нефтяные компании не снижают цены на заправках соразмерно резкому падению цен на нефть, которую они закупают. Я поручил министерству юстиции немедленно начать расследование»

    • Хегсет заявил об успешном проведении испытания разрабатываемой Вашингтоном системы ПРО «Золотой купол». Он сообщил, что в процессе была задействована динамическая система автономного поражения, использующая «направленную энергию» для устранения целей

    • Состояние Илона Маска опустилось ниже $1 трлн, до $957 млрд. Это следует из опубликованного Bloomberg «Индекса миллиардеров»

    • Генсек НАТО Марк Рютте заявил о необходимости нарастить объемы производства ВПК и пополнить арсеналы боеприпасов по обе стороны Атлантики

    • США уже 28 раз возместили финансовые расходы на военную операцию в Венесуэле за счет доступа к ее нефти, заявил Трамп
      США уже 28 раз возместили финансовые расходы на военную операцию в Венесуэле за счет доступа к ее нефти, заявил Трамп
    • Спешки с направлением ядерных инспекторов в Иран нет, но в надлежащее время они там появятся, заявил Трамп
      Спешки с направлением ядерных инспекторов в Иран нет, но в надлежащее время они там появятся, заявил Трамп
    • США сняли морскую блокаду Ирана, но могут восстановить ее при необходимости, хотя сейчас это крайне маловероятно, заявил Трамп
      США сняли морскую блокаду Ирана, но могут восстановить ее при необходимости, хотя сейчас это крайне маловероятно, заявил Трамп

    • Иран и США создали линию связи по Ормузскому проливу, заявил спикер иранского парламента Мохаммад Багер Галибаф. По его словам, такой механизм позволит избегать «конфликтных ситуаций и инцидентов»

    • Рютте выбрали генсеком НАТО из-за умения успокаивать Трампа, пишет газета The New York Times. Это качество Рютте проверялось уже в январе, когда Трамп говорил о намерении получить контроль над Гренландией и не исключал применения силы против Дании

    • Экс-замглавы Минобороны Британии Ал Карнс не исключил участия в борьбе за кресло премьера. При этом Карнс подчеркнул, что в данный момент он прежде всего заинтересован в выработке обновленной политической программы лейбористов, чтобы «партия была максимально смелой и решительной»

    • Премьер Грузии назвал кармой отставку Стармера, вводившего санкции против грузинского ТВ: «Против самых рейтинговых компаний в Грузии ввел санкции самый безрейтинговый премьер-министр в мире, который вчера, плача, ушел с поста. Это карма, которая вернулась к господину Стармеру»

    • «Мы должны производить собственное оружие». Израилю необходимо освободиться от зависимости от США в области вооружений, заявил Нетаньяху

    • Относительно визита Пашиняна в Москву пока никакой конкретики нет, сообщил Ушаков

    • Трамп заявил, что недопущение разработки Ираном ядерного оружия для него важнее, чем возможный мировой экономический кризис, вызванный войной

    • Трамп созывает в среду руководство Пентагона и крупнейших американских оборонных компаний для обсуждения увеличения выпуска ракет и других боеприпасов. Об этом пишет WSJ со ссылкой на источники

    • Стабильность экономики России обеспечена, несмотря на падение мировых цен на нефть, заявил Песков

    • Лукашенко сообщил о готовящейся встрече с Путиным, сообщает БелТА
      Лукашенко сообщил о готовящейся встрече с Путиным, сообщает БелТА
    • Россия в 2027 году планирует провести второй международный форум по безопасности, заявил Шойгу
      Россия в 2027 году планирует провести второй международный форум по безопасности, заявил Шойгу
    • Лионель Месси стал лучшим бомбардиром в истории чемпионатов мира по футболу. В матче против сборной Австрии он забил свой 17-й гол на мировых первенствах и побил рекорд немца Мирослава Клозе, который держался с 2014 года
      Лионель Месси стал лучшим бомбардиром в истории чемпионатов мира по футболу. В матче против сборной Австрии он забил свой 17-й гол на мировых первенствах и побил рекорд немца Мирослава Клозе, который держался с 2014 года

    • Рубио посетит на этой неделе Бахрейн, Кувейт и ОАЭ, чтобы обсудить в первую очередь ход реализации договоренностей Вашингтона и Тегерана. Об этом сообщил руководитель пресс-службы Госдепартамента Томми Пиготт

    • Нетаньяху вновь провоцирует эскалацию на Ближнем Востоке. Об этом заявил премьер Катара Мухаммед бен Абдель Рахман Аль Тани, осудив действия израильских военных в Ливане

    • «Может возникнуть большая нестабильность». Италия опасается экономических последствий после ссоры Трампа с Мелони, пишет газета Stampa. Штаты — крупнейший поставщик СПГ на итальянский рынок, а также главный импортер местного вина, поэтому Рим особенно уязвим к торговым ограничениям

    • «Это наша цель». Бразилия хотела бы использовать нацвалюты в платежах с Россией, заявил РИА Новости посол страны Сержио Родригес дос Сантос. По его словам, чтобы это сделать, нужно выровнять дисбаланс в торговле

    Вы уверены, что хотите выйти из аккаунта?