СЕВЕРСТАЛЬ [анализ] [CHMF]

АНАЛИЗ АКЦИЙ

Почему акции Северстали ожидает падение?

2025-04-29T15:39:24+03:00 9 004

Мнение: Альфа-Инвестиции Краткосрочная картина возможного движения в акциях Северстали. Торговый план • Продажа: акций Северстали по цене не ниже 1060 руб. • Срок: до 1 месяца • Цель: 980 руб. за акцию • Потенциальная доходность: до 7,7% Почему акции могут потерять в цене? Одна из причин — снижение прибыли. Из-за высокой ключевой ставки Центрального банка экономическая активность в стране замедляется. Потребление стали сокращается, что оказывает давление на внутренние цены на этот товар. В результате прибыль компании «Северсталь» в первом квартале оказалась минимальной за несколько лет, а свободный денежный поток стал отрицательным. Ещё одна причина — под угрозой оказались дивиденды. Компания традиционно выплачивала их четыре раза в год, и инвесторы получали доходность более 10%. Однако теперь свободный денежный поток компании отрицательный, поскольку «Северсталь» начала инвестировать в развитие. Кроме того, низкие цены на сталь также влияют на этот показатель. В результате в 2025 году свободный денежный поток может стать близким к нулю, а дивиденды — низкими или вовсе отсутствовать. На графике формируется паттерн технического анализа, который называется «Флаг». Он состоит из трёх элементов: флагштока, флага и прорыва. Флагшток — это начальный этап, который характеризуется резким и быстрым изменением цены в сторону роста. Чем сильнее и дольше флагшток, тем выше вероятность продолжения тренда после прорыва флага. После флагштока следует фаза консолидации, которая называется «флагом». Цена колеблется в узком диапазоне, образуя сужающийся канал. Эта фаза может длиться от нескольких дней до нескольких недель. Сейчас завершается формирование флага, и может начаться новый этап падения. Однако стоит учитывать риски: улучшение внешнего фона и продолжение роста на рынке; девальвация рубля может привести к росту акций; при формировании спекулятивной короткой позиции (шорт) можно выставить защитный стоп-приказ для контроля риска на уровне 1145 рублей. Это поможет избежать неконтролируемых убытков в случае ошибки. Источник: alfabank.ru Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. В этом сообщении представлено мнение экспертов инвестиционной компании или банка. Оно предоставляется исключительно для ознакомления и не является рекомендацией для покупки или продажи ценных бумаг, а также для принятия каких-либо коммерческих или других решений. mondiara.com не несёт ответственности за содержание этого сообщения и последствия его использования.